Шансы на коррекцию, шансы на рост: индекс S&P 500, индекс МосБиржи

Дисклеймер: данный контент носит исключительно развлекательный характер и не может служить основой для принятия ответственных решений

Американские фондовые индексы снижаются, индекс МосБиржи растёт.

Это факты. Далее – догадки. В интернете их много. Добавлю свои – авось, не заметят.

Формат представления данных: “крестики-нолики”.

Индекс СиПи. Предыдущая запись по теме – 23 июня с.г.

Месяц

Почему сразу Месяц? Для каждого инструмента подбирается наиболее информативный тайм-фрейм. 

Для индекса СиПи таковым оказался Месяц.

Прогноз

И действительно – где тут признаки близкого краха? Если не ориентироваться на повторение вожделенного роста в 2020..2022 гг., то можно говорить об очередной “просто коррекции”. Да и то – с оговорками. А именно.

Если “как тогда, в начале 2000-х”, то, по аналогии, нам ещё предстоит увидеть рост до 5 500 п., минимум. То есть, можно прогнозировать рост ещё на 10%. <***>

Факт

Прогноз исполнился.

• нам ещё предстоит увидеть рост до 5 500 п., минимум. То есть, можно прогнозировать рост ещё на 10%

Однако, пока что всё зелёное. Какие у нас основания ждать коррекции, кроме как “уровень сопротивления по тренду”?

Так, может, другой тайм-фрейм взять? Может, Недельный график внесёт больше ясности?

Возьмём. Внесём.

Прогноз

На главный ответ “когда?” нет ответа.

Точнее, он есть, но вряд ли кому понравится: не сейчас. Скорее всего, перед большой коррекцией индекс СиПи ещё подрасти успеет, % на 10, до 6 000 п., например.

Вместо “долгожданного” снижения минимум на 15..20%.

Или, хотя бы, на 10%. До 5 000 п., хотя бы.

Но – повторю, и буду повторять снова и снова:

• Главный вывод, который сделал для себя, – до “чёрного лебедя” ещё далеко.
  Спорно, конечно – “чёрный лебедь” потому так называется, что никто не знает его расписания полётов.

Факт

Никаких признаков “чёрного лебедя”!

Если верить графику, до 5 800 п. – легко!

До 6 200 п. – в средне-срочной перспективе.

Всё – спорно, всё – “вилами на воде”. Потому что “ТА – лже-наука”.

Однако, цель данной записи – не очередной срач на тему “можно ли верить всем этим чёрточками кружочкам”.

Речь про то, что есть дополнительные аргументы против излишнего нагнетания негатива при оценке ситуации на американском фондовом рынке.

На Дневном графике посмотреть?

Прогноз

Прикинуть можно, что, если коррекция прямо сейчас начнётся, то маловероятно, что Индекс ниже 5 175 п. увидим. (хорошо утешил?)

Факт

Для чего пронумеровал, объясню.

Предыдущий период роста отличался от нынешнего длительными периодами “консолидации”.

После третьей – резкий взлёт феноменально длинной свечёй.

Сейчас коррекция уже в виде классической чёрной свечи. Причём обратите внимание, что чёрные свечи всё короче.

Конечно, будущее нам неизвестно, и никто не знает, какой длины будет нынешняя чёрная свеча. Можем только предполагать.

Можем предполагать, что даже если снижение продолжится, то ни про какие 5 175 п., о которых говорилось в прогнозе, сейчас речи быть не может.

5 350 п., в самом негативном варианте.

Это если мы говорим про ближайший уровень поддержки.

А как мы можем говорить про пробой ближайшего уровня поддержки, если уже исходим из того, что вторая коррекция была “короче” первой, и третья ожидается короче второй?

Это что касается фондового рынка США.

Теперь поговорим про российский фондовый рынок.

Индекс МосБиржи. Предыдущая запись по теме – 16 июня с.г.

Месячный график

Прогноз

Однозначно ап-тренд! Но…

Каковы шансы повторить геройский рост Индекса за пределы коридора ап-тренда образца 2020 г.?

Дело даже не новых санкциях. Тот рост – это, скорее, исключение, чем правило. Правило – от уровня сопротивления – вниз. Вероятность снижения многократно превышает вероятность пробоя. Исключения бывают только в случае форс-мажорных обстоятельств, либо если уровни построены произвольно, например, “от позы”, либо неким “авторским” способом. (впрочем, для последних двух случаев такие “исключения” уже становятся не исключениями, а правилом, не так ли?)

И ещё – от тайм-фрейма, на котором определяются уровни: нелепо сравнивать прочность уровней и надёжность соответствующего прогноз на 15-мин. графике, на Часовом, на Дневном и, как сейчас, на Месячном графиках.

Впрочем, мы отвлеклись.

Первые выводы: а) Прогноз негативный; б) Цель грядущей коррекции – 2 400 п.

Факт

Нет просвета в чёрных тучах – снижение продолжается. Но ..

Хоть сейчас – снова рост. 

Или после снижения до 3 040 п.

Чтобы потом – как в 2020 г.? Чтобы показать, что тот рост не был исключением?

Недельный график

Прогноз

В 2022 г. Индекс попрощался с ап-трендом. (внезапно!)

Теперь Индекс – в даун-тренде, у верхней границы его коридора.

Прогноз негативный.

Цель грядущей коррекции – 1 000 п. (а вот это уже что-то новенькое .. сюрприз..)

Факт

Сюрприз за сюрпризом: если график индекса S&P 500 льёт ушатами ледяную воду на головы армагедонщиков, то график индекса МосБиржи остужает горячие головы ждущих рост, только рост.

Никаких позитивных сигналов. Прогноз негативный. Каждый отскок вверх – повод для продажи.

Ближайщая цель снижения – 2 750 п. (10% вниз, между прочим!)

Вопрос инвесторам: и где тогда будут цены всеми любимых акций Газпрома? Сбера? “Нефтяников” с “энергетиками”?

Впрочем, о чём это я?! Я же не армагедонщик!

Потому возьмём тайм-фрейм поменьше.

Дневной график

Прогноз

Такого на обычном графики вы точно не увидите!

Только вот…

Верить ли выводам?

В Обзоре, что был вчера опубликован, в комментарии было написано “ближайший уровень поддержки – снова 3 140 п. (3 060 приготовиться)”. Всего лишь. Но ..Трудно поверить, да?

А тут .. 2 400 ..1500 .. 1 000 ..

Так вас никто верить не заставляет. Не в церкви.

Просто имейте ввиду.

Факт

Индикатор ATR – расчётный. Изменилась волатильность инструмента – изменился и график.

Вплоть до смены направления тренда, как видите.

• На сайте Tradingview размер клетки определяется с помощью ATR (по умолчанию 14). В скобках указано уточнение в пунктах. Там же задается количество фигур, необходимое для разворота (по умолчанию 3)

Как видите, весь позитив последних дней привёл к тому, что кардинально изменился долгосрочный прогноз.

Средне-срочный прогноз остаётся негативным: ближайшая цель снижения – 2 700 п., примерно.

Остаёмся оптимистами? .. Да! Будем надеяться, что в ближайшие 2..3 недели новый перерасчёт ATR не приведёт к возвращению даун-тренда. 

На Дневном графике.

Однако, каковы шансы на изменение сей нерадостной картины на Недельном и Месячном графике?

То есть, мы сейчас не можем сказать ничего позитивного даже для кратко-срочного прогноза!

Кроме как “но вы держитесь!”

На том сегодня закончим эту тему.

Расходимся.