Понедельник начинается в пятницу
Запись большая (или нет? пока не знаю, но зачин былинный, традиционный), потому разделена на части (главы). Так же, частями, по мере их завершения, будет публиковаться.
Часть 1. Итоги пятничных торгов в США
Хорошо начали. Гэпом вверх.
Это их и сгубило.
Прогноз негативный — 2 890 и ниже п.
Итог
С ап-трендом так ничего и не вышло.
Негатив.
Прогноз прежний,негативный
Цель тоже прежняя — 2 890 п. и ниже.
Очень любопатная таблица. Любопытная разночтением о будущей динамики Индекса и цены нефти. не должно быть такого противохода. Цена нефти – зеркало динамики рынка акций. А тут прогноз Индекс вверх, цена нефти вниз.
Всё объясняется просто – сезон отчётности. Банк Wells Fargo уже отчитался, Bank of America ещё нет.
Для Веллс Фарго сделал небольшой комментарий к посту на Хутрейде.
Позволю себе немного дополнить по Веллс Фарго.
Сейчас снижение не закончено, хотя, вроде бы, есть повод ждать то ли отскок вверх, то ли разворот вверх
Пояснение:
Мартовский рост, результатом которого стал новый локальный максимум, пробил уровень сопротивления по даун-тренду, что стало (было такое?) большой позитивной новостью для спекулянтов и инвесторов.
Наверняка многие вновь открыли длинные позиции по известной тактике “на пробой”.
Однако, новый локальный максимум оказался ниже предыдущего. Слома “генерального” тренда вниз не произошло.
Однако, надежда умирает последней. “Это просто коррекция! Догружаемся на откатах! Торопыг наказали, теперь в акцию заходят серьёзные игроки!”.
Всё так и было, пока цена не вернулась под прежний уровень сопротивления по даун-тренду.
Теперь лозунгом стал клич “Спасайся кто может!”
Начались массированные продажи на больших объёмах. Большие чёрные свечи.
Перспектива нерадостная – практически гарантированное снижение цены акции почти на 10 (десять!) процентов.
Что ждать от акций BAC?
5 мин.
Всё замечательно – цена в ап-тренде. Открываем глаза: отчёт – в понедельник, гэп вверх – в пятницу.
Как это называется? “Покупай на слухах, продавай по факту”.
Никаких стрелочек (пока), но для тех, кто хотел купить, да побоялся 9или не смог, по какой-либо уважительной причине), указано, где может оказаться цена, если так хочется купить, но “не на хаях”.
Это было, так сказать, взгляд в упор на ход торгов в пятницу.
Чуть отстранимся, отйдём от происходящего чуть подальше.
15 мин.
Всё было ровно, динамика позитивная, вплоть до пятницы, когда покупатели как с цепи сорвались.
Что интересно, так это то, что динамика осталась вполне техничной, уровни по тренду продолжают работать.
Однако, в массивной плите оптимизма появились первые трещины: цена акции увидала “планку”, даже со второй попытки не смогда обновить локальный максимум, показанный на открытии пятничных торгов.
Часовой график
Не так уж он экслюзивен, этот пятничный гэп вверх. Было уже нечто подобное, в начаде апреля.
Причём заметьте, что цена сразу не обвалилась!
Это да. Но есть всё из себя такое мелкое-мелкое отличие – тогда, в начале апреля, коррекции были поменьше, и сразу же началась череда обновлений локальных максимумов.
Сейчас уже можно сделать прогноз, указав цель коррекции – примерно $29,5. Что соответствует, тоже примерно, первым целям снижения на уже рассмотренных 5 и 15 мин.графиках.
День
Оптимистам на это лучше не смотреть: ап-тренд можно построить, но не по правилам – только “от уровня сопротивления”.
Потому только его, уровень сопротивления по ап-тренду, и оставляем. (зачем нам фиктивный уровень поддержки?! только чтобы “сделайте мне красиво”?!)
Зато появляется “только уровень поддержки по даун-тренду”.
Другими словами, имеем на графике фигуру “расширяющийся треугольник”. Сейчас цена акции – наверху. Ждём – внизу. Прогнозная цель снижения – $26. Что, согласитесь, существенно ниже цели на Часовом графике.
Недельный график
Смотрели в Обзоре от 16 февраля с.г.
Прогноз
Никаких кружочков и стрелочек — свобода выбора. Хотите — стрелочка вверх, хотите — вбок. Хотите..
Потом – 2 недели назад, 30 марта с.г.
Можно сказать однозначно, что уровень сопротивления — по даун-тренду.
Это уже конкретика. С этим уже не подискутируешь.
Столь же конкретно нет коридора из параллельных линий. Только наклонные вниз. В разных вариантах.
Ещё один вывод — очень низкая вероятность, что отскок вверх приведёт цену акции обратно к уровню сопротивления.
В таких случаях вывод начинается со слов «вот и сейчас..».
Факт
Случилось то, что считалось весьма и вестма маловероятным событием – не только ретест уровня сопротивления по даун-тренду, но и его пробой.
Теперь – только рост?
Как бы не получилось так, как только что произошло с котировками Wells Fargo – ложный пробой оказался. Там. А здесь? Все предыдущие графики, на более мелких тайм-фреймах, дали негативный прогноз.
Потом с криками “ура-ура!” можно оказаться в весьма некомфортной позе. Погодите ликовать, инвесторы. Развязка где-то рядом. И она вам может очень не понравиться.
Зачем ещё столько времени уделяем акции BAC – из-за её прогнозного значения. Не раз о том говорили, что графики индекса СиПи и графики акций Банка Америки практически идентичны.
Индекс СиПи уже подошёл к той черте, когда, чисто по технике, можно (и должно) разворачиваться вниз. хотя бы для серьёзной “просто коррекции”.
Фрагмент Вечерних заметок:
Только рост. До границы интервалов. До верхней границы интервала базы (уровень 2 926 п.).
Хоть как. Хоть тресни.
Вот что имею ввиду.
Клин.
Логично будет, если они (индекс СиПи и акции ВАС) пойдут вниз рука об руку.
Прежде чем ответить на вопрос «ну и что? я не торгую Америку», посмотрим график фьючерса индекса СиПи, пока не забыли, и чтобы аккуратно закольцевать эту часть сегодняшнего Обзора с итогами торгов в США.
Фьючерс индекса СиПи
Прогноз
До слёз знакомые фигуры.
Прогноз негативный.
Итог
Очень техничная динамика.
Подготовка к снижению.
Прогноз негативный. С обновлением локальных минимумов.
Часть 2: Что с долларом США?
Не риторический вопрос. И не теоретический. Чисто практический. Когда Д.Трамп обещал сделать Америку (т.е., США) снова великой, одним из пунктов его предвыборной программы было ослабление доллара США, чтобы поддержать конкурентоспособность американских товаров.
Однако, видать, продвигать свои товары и услуги Соединённым Штатам оказалось проще иными способами, более привычными и подобающими мировому гегемону.
Обратимся к графикам индекса доллара США. Причём сразу с больших тайм-фреймов.
Неделя
Д.Трамп стал действующим президентом США В январе 2017 г. Доллар стал падать.
Запала хватило на год. Чуть больше. И всё.
Потом началось укрепление доллара, которое продолжается до сих пор. Скоро год, как укрепляется (с мая 2018 г.).
Судя по графику, укрепление может продолжиться, причём ускоренными темпами. (после завершения консолидации)
Месяц
Справедливости ради, надо сказать, что приписать Д.Трампу заслуги в ослаблении доллара – то же самое, что было у нас, во времена “.. и лично Генеральный секретарь ЦК КПСС тов. Л.И. Брежнев”: Прошла весна, настало лето, спасибо Партии за это.
Это к тому, что опорные точки для построения уровня поддержки по ап-тренду определились задолго до президентских выборов в США, ещё весной 2015 г. К моменту вступления в президентство Д.Трампа Индекс уже третий раз подошёл к верхней границе коридора ап-тренда.
Случилось то, что должно было случиться – Индекс вернулся на нижнюю границу коридора ап-тренда.
С чего мы вдруг должны подумать о выходе Индекса из коридора тренда вниз?! Наоборот – вся динамика Индекса с начала прошлого, 2018, года свидетельствует об укреплении доллара. Рано или поздно, мы снова увидим Индекс на верхней границе коридора тренда.
Даже если будет нечто похожее на динамику в 2012..2013 гг., т.е., если долго ещё придётся ждать обновление локального максимума, сильно Индекс не упадёт. Потому что просто некуда – уровень поддержки по тренду помешает.
Обратимся к практической стороне вопроса. А именно, к динамике валютных пар.
Начнём с ЕвроДоллара.
Предыдущая запись по теме была 02 марта с.г. Сравнительно недавно. Потому особо углубляться в тему не будем – сейчас нас интересует Месячный график.
Я буду приводить свою собственную прогнозную линию, которая заключается в том, что я являюсь быком по евродоллару, этот взгляд основан на фундаментальной переоценённости доллара.
Поговорим же о любви человека к партии теханализа.
«Наша дурка», 8 августа 2018 г.
Начало 2018 г. – начало очередной волны снижения в коридоре большого даун-тренда. Однако, наш гуру-профессионал даже в августе, а потом ещё 4 месяца, пишет про фундаментальную переоценённость доллара.
Где?! Как он её разглядел?!
Самое парадоксальное, что это говорит член команды управляющей компании. Большими деньгами ворочают. Это вам не какие-то пипсовщики с депо в 50 тысяч рублей. Надо полагать, результаты управления чужими деньгами столь же впечатляющие. (зато как других высмеивает – заглядение!)
Однако, снижение ЕвроДоллара явно ещё далеко от завершения. Сдерживает его уровень поддержки 1,122, граница с интервалом нижележащей базы. Будет ли этот уровень пробит?
Когда ЕвроДоллар в 2015..2016 гг. проторговывал базу “В”, тоже казалось, что уровень 1,122 железобетонный, что ЕвроДоллару уже из неё не выбраться, только ложные пробои.
Нет непробиваемых уровней.
Доллар укрепляется.
Австралийский доллар Aud/Usd
Первичная “базовая” разметка сделана 09 января 2014 г. Давно не смотрели. (найдёте по меткам).
Однако, сейчас нас интересует тоже только Месячный график.
Тоже в даун-тренде. График очень похож на график ЕвроДоллара.
Уйдёт ли австралиец на этот раз из базы вниз (ниже 0,698)? .. Скорее да, чем нет.
Доллар США укрепляется.
Канадский доллар Usd/Cad
Здесь следует помнить, что признак укрепления доллара США – это не снижение, а рост данной валютной пары (как и для российского рубля).
“Базовую” разметку не делал, ничего усложнять не будем, график смотрим на инвестинге.
Недельный график
С осени 2017 г. канадец слабеет перед долларом США.
Сейчас коррекция пары к росту, очередная. Пора снова вверх.
Будет ли обновлён локальный максимум? А то ведь зреет подозрение, сами понимаете какое и в чём.
Месячный график
К тому идёт, что на сей раз – да. (ответ на вопрос про обновление максимума).
Кстати. Канадец, как и рубль, – “нефтяная” валюта. И та, и другая, вместе с австралийцем – сырьевые валюты. Потому обычно ходят вместе. Обычно.
Однако, российский рынок сумел отличиться. Что, собственно, и побудило к написанию данного раздела еженедельного Обзора. (все сырьевые валюты слабеют, и только рубль – укрепляется)
Российский рубль Usd/Rub
Недельный график
Про что и речь – пробит уровень поддержки по ап-тренду. Теперь курс на 62,5 руб. за доллар, в перспективе может и до 57 руб. дойти.
Он не такой как все?
Надолго ли?
Месячный график тоже 2 марта смотрели (ссылка на запись уже была)
Итого, линейка целей:
Внизу: 65,9 .. 64,3 .. 64 .. 63,2 руб.
Вверху: 66,2 .. 66,5 .. 66,85 .. 67,2 .. 70 ..70,90 .. 70,6 руб
(жирным шрифтом выделены наиболее реальные, на данный момент, значения пары при росте и коррекции)
Честно говоря, не верилось, что значение пары в нижнюю половину интервала базы “В” переберётся.
Потому и цель 64,3 руб. за доллар США не отмечена как наиболее реальная. А она – вот она. Пятничное закрытие.
Однако, про курс 62,5 рубля даже речи не было!
И не будет пока. Если тренду верить. Ниже 63 руб. даже сейчас не пустит. А потом, попозже, с учётом наклона уровня вверх, – тем более.
Ещё один вариант разметки по тренду.
Почему раньше не строил уровень по двум последним локальным минимумам?! (да разве же я один такой?!)
Затмение нашло.
Очень вписывается эта разметка в динамику нашей валюты. Очень.Никаких “натяжек” и “нормально, сойдёт”.
Оставляем вариант как единственный.
Однако, появляется неопределённость – рубль остановился не на нижней границе коридора тренда, а на промежуточном уровне.
С другой стороны, уровень есть уровень. И потом, граждане, это же значит, что сформирована волна роста в коридоре большого ап-тренда, товарищи!
Это же, господа хорошие, меняет весь расклад, не так ли?
Резюмируем: Хватит. Навыпендривался. Пора обратно вливаться в коллектив.
Коллектив – он нас умнее.
Доллар США укрепляется. По отношению ко всем сырьевым (и не только сырьевым) валютам.
Часть 3: Нефть и Золото
Именно так. Вместе. Хотя бы потому, что подробный анализ ситуации там и там был не так давно. так что сейчас речь о текущей ситуации.
Нефть
Предыдущая запись по теме – 16 февраля с.г.
Месячный график
Слишком много совпадений, чтобы ими пренебречь как досадной помехой обоснованию дальнейшего только роста.
В частности, уже упомянутый преждевременный разворот вниз в 2018 г., когда цена нефти не дотянулась до середины транзитного интервала. Онв ведь (цена нефти, то есть) не дотянулась и до верхней границы коридора большого даун-тренда, начавшегося в уже далёком 2008 г.
О чём это свидетельствует?
Если бы речь шла об акции, можно было бы просто написать о слабости акции. О её неперспективности для инвестора. О том, что навряд ли теперь увидим не то что обновление локального максимума, а хотя бы ретест предыдущего.
Впрочем, сейчас можно сказать нечто в том же роде и про цену нефти.
А также о том, что надо строить новый даун-тренд. Более крутой. (что тоже — совсем не позитивная новость)
Про новый даун-тренд. Легко убедиться, что, если считать от исторического максимума цены нефти в июле 2009 г., это уже третий вариант построения уровня сопротивления.Наклон становится всё круче.
Это – негатив. Позитив – цена снова в верхней половине интервала базы. техническая цель – верхняя граница интервала базы, уровень 78,10$ за баррель. Уровень сопротивления по даун-тренду? Промежуточный. И вообще – кто тут главный?!
Только один момент подчеркнём. В буквальном, и в переносном смысле.
Волна роста в коридоре большого даун-тренда считается законченой после пробоя уровня сопротивления по ап-тренду. То, что мы видим сейчас, после того, – это уже фрагмент формирующейся волны снижения.
То есть, откуда-то отсюда, с примерно этих, текущих уровней цены нефти, должна объявиться вторая опорная точка для построения малого даун-тренда. Например, так.
Не факт, что вот так, прямо сейчас. Но – это же Месячный график. Допустимы мелкие погрешности в построении.
Дневной график (каждое утро смотрим)
Повтор повтора:
Разворот? Коррекция?
Программа-минимум — возвращение к уровню поддержки 70,15$.
Теперь – только рост?
Что белая свеча, что чёрная, – идут по уровню ап-тренда. Следующая свеча, если соблюдать очерёдность, – чёрная.
Но какой длины она должна быть, чтобы такую красоту порушить?!
Только если сразу пробить уровень поддержки 70,15$ за баррель.
Вспоминая комментарий к Месячному графику: апрельская свеча в чёрный цвет, может, и не перекрасится, однако, нас даже доджи “надгробие” устроит.
Золото
Предыдущая запись по теме – 09 марта с.г.
Месячный график
Опять пробой уровня по тренду. Только теперь — пробой уровня поддержки по ап-тренду.
И что? Снова-здорова строить уровень сопротивления по тренду? Легко! Где первая опорная точка построения? Снова максимум 2012 года?! Спасибо, наелись.
Цена золота — в боковике. Уже 6 (шесть!) лет. За это время каких только теорий не было .. Каких только «глобальных» прогнозов .. Про количество кандидатский и докторских диссертаций по этой теме — вообще невообразимо.
Всё копают, грааль ищут, как по динамике цены золота предугадать падение (рост) фондового рынка.
Или, наоборот, как по динамике фондового рынка заработать на росте (снижении) цены золота.
Изобретатели вечного двигателя.
Как поймать чёрную кошку в тёмной комнате.
Её там нет. Давно было сказано.
Был вопрос о перспективе пробоя уровня сопротивления 1 337,50$, и прохода цены золота в верхнюю половину интервала базы.
Вопрос снят. Прогноз (для цены золота) негативный.
Значит, для рынка акций всё складывается хорошо, раз цена защитного актива, которым считается золото, не растёт?
Всё уже было рассмотрено в упомянутой записи. На разных периодах рынка, и с разными начальными точками отсчёта.
Где — инвестиционный инструмент? Где — защитный?
Выбирайте.
Отдельно расскажите про возможность прогнозировать рост цены золота (нефти, меди) в зависимомти от динамики фондового рынка. И наоборот. С точки зрения «цена золота растёт — это к ненастью». (или какая у вас там мантра?)
Дневной график
Техника сурова. Положено по технике дотянуться до середины интервала базы — значит, именно так и должно быть. А уж веришь ты, или не веришь, и в какой ты там позе, о чём пишут известные экономисты и аналитики, — это всё лирика.
Цена золота поднялась до середины интервала базы (уровень 1 337,50$), там развернулась, и пошла вниз, пробив уровень поддержки по ап-тренду. По тому ап-тренду, что «волна роста в коридоре большого ап-тренда».
Началась «волна снижения». Она, вполне может быть, ещё не вполне сформировалась, однако, для завершения начавшегося в пятницу отскока отскока вверх вполне достаточно и горизонтального уровня сопротивления 1 304$.
Прогноз негативный.
В то, что снижение закончится на нижней границе коридора большого ап-тренда, честно говоря, надежда небольшая. Поскольку технической целью снижения, после разворота на середине интервала базы, является нижняя граница интервала, уровень 1 241$. Уровень поддержки по тренду оказывается совсем лишним.
Уровень поддержки 1 280$, конечно же, будет пробит.
Ближайший уровень поддержки — 1 261,70$.
Потом был отскок от уровня 1 2890$. без обновления локального максимума. Потом – снова тестирование уровня 1 280$. И снова отскок вверх, снова без обновления локального максимума.
Можно, не стесняясь, строить уровни по новому даун-тренду.
Разумеется, может быть ещё один отскок вверх. Может, но с каждым новым отскоком вероятность этого события всё меньше и меньше.
Уровень поддержки 1 280$, конечно же, будет пробит.
Ближайший уровень поддержки — 1 261,70$.
Прогноз негативный. для цены золота. И это никак не связано с прогнозом для интекса СиПи или индекса МосБиржи.
Хотите торговать фьючерсом на золото? Ну и торгуйте!
Часть 4: Итоги торгов на Ближнем Востоке
Есть такая примета: хасиды — СиПи, саудиты — нефть
В прошлое воскресенье итог торгов в Тель-Авиве —плюс 0,75%, в Эр-Рияде — минус 0,58%.
Как закончилась неделя — вы уже знаете: индекс СиПи — вырос, цена нефти —тоже выросла.
Вот вам и примета..
Что сегодня видим.
Израиль
Рост. Опять.
Для индекса СиПи прогноз – позитивный.
Хотя, конечно, всякое может случиться – фигура такая. Специфическая.
Саудовская Аравия
Печальная картина. Прогноз негативный.
Похоже, оценка ситуации с ценой нефти, сделанная чуть ранее, имеет все основания быть вполне объективной и реалистичной.
А как же примета для Индекс? (сиПи)
Неделю назад был такой же расклад. Противоречивый. Примета для Индекса оказалась сильнее. На этот раз.
Посмотрим.
Бывают сбои. Бывают исключения. Всякое бывает. Но если бы такие исключения были правилом — не было бы и приметы про «хасидов и саудитов».
А она — есть.
На том и расстанемся до ..
===============
- Поддержите проект морально — добавляйтесь в подписчики
- Поддержите материально
Спасибо всем, кто это уже сделал.
Отдыхайте.
