Российский рынок акций

Мы не такие, как все. И в пятницу картина рынка была несколько подпорчена лихими мазками неведомого художника. Однако, стало ли после этого чёрное белым?

Индекс и фавориты рынка

Индекс ММВБ 

ММВБ

(копирую из Вечерних)

Очень интересно получилось. Классика жанра.

Индекс зашёл в базу. Закрепился в ней под верхней границей интервала.

«Откуда ещё идти вниз, как не от верхней границы интервала?»(с)

Он и пошёл! Ещё как пошёл! Однако, рынок, в этот раз, такую резкость не одобрил.

И вот тут произошло сразу несколько знаковых событий, которые обычно бывают порознь, и очень редко — все вместе.

1. Коррекция к сильному движению обычно составляет около 20% от этого движения. (писал уже о том, что есть такое личное наблюдение)

Примерно так оно и есть.

2. Правильное чередование чёрных и белых свечей. В пятницу была очередь белой свечи. (так!) Следующая, по очереди, — чёрная.

3. Отскок вверх был исключительно полновесным — в моменте Индекс снова подошёл к верхней границе интервала.

Операция «Отскок» — выполнена. Блестяще!

Можно продолжать снижение. Первая цель — прежняя: середина интервала, уровень 1 386 п.

Газпром

ГП

Комментарий к графику Индекса оказался таким большим, что его должно и для графика Газпрома хватить. Принципиально — очень всё у них похоже.

Что уровень 133,0 руб. не такой, как все, — многие видят. Прошлое снижение именно он остановил. Потому и начались покупки в лонг и закрытие шортов. Однако, снова вверх сразу не получилась. Осталась надежда, что будет как в прошлый раз — снова рост до 146 руб.

Было уже. Зачем повторяться? Тем более, что в прошлый раз хорошо наказали трусов и паникёров, ожидавших снижения. В этот раз — ожидающих новогоднего ралли.

Было уже ралли, просыпайтесь! Цена идёт туда, куда должна по технике.

Кстати. Смотрите, что произошло с начала августа по наши дни.

. Цена развернулась вверх на нижней границе (транзитного) интервала (уровень 126 руб.). Показала силу,

Цена выросла, но закрепиться выше середины интервала (уровень 136,5 руб.) долго не удавалось. Баланс сил. Равновесное состояние. Что было, в какой-то степени, разочарованием, поскольку, после разворота вверх, «бычьи» настроения стали преобладающими. Отсюда и негативные прогнозы о близком развороте снова вниз.

Всё изменилось в конце октября: рост! «Теперь-только рост!» Других мнений быть не может. Не могло быть.

Не могло быть, пока цена не застряла возле верхней границы (транзитного) интервала.  На снижении цена, пусть и на пару дней, сумела зайти в базу «А». На росте — нет. Было такое один раз, когда цена «в моменте» заходила в базу «В», — и всё. Разгромная демонстрация слабости акции.

Итого, имеем: техничный рост от нижней границы интервала до верхней. Разворот вниз на верхней границе интервала. Сейчас цена — уже в нижней половине интервала. Техническая цель — очевидна: нижняя граница интервала.

Собственно, и первая цель, и вторая, основная, были ясны уже тогда, когда цена отказалась заходить в вышележащую базу.

Трижды!

Сбербанк (ао)

Сбер

Про принципы: цена ушла в нижнюю половину интервала базы, или нет?

Пока что, на сегодняшний день, по ТА — ответ утвердительный. (эх, в четверг бы так..)

Интрига сохраняется. Если пробой истинный (пока что всё за то), цена далеко вниз укатиться может. (подтверждение, или опровержение, — в понедельник будет)

Сбербанк (ап)

СберПр

Очень схожая, технически, ситуация. Даже свечной рисунок совпадает. Только здесь уже безо всяких экивоков цена в нижней половине интервала базы.

Техническая цель снижения — граница с интервалом базы «В», уровень 42,49 руб.

ВТБ

ВТБ

Формально — супер-позитив: цена зашла в базу. Теперь — только рост. Но!

Формально — нужно подтверждение истинности намерений. Ну, зашла — и что? Видели, как цена акций Газпрома в августе в базу «А» зашла? Как зашла — так и ушла. «Мало зайти в базу. Надо ещё суметь в ней удержаться»(с)

Что ещё должно настораживать, так это «лестница в небо». Это вам не НорНикель, где продажа продукции за валюту. «Отсечка» дано прошла, скоро не предвидится. Остаётся только «говорят, что». Хороший соус, чтобы заставить обожраться несъедобным.

Нефтянка

Лукойл

Лук

Никакого разворота! Пока уровень 2 117 руб. не протестируем. Так надо. По технике.

Кстати: цена очень чётко показала, какой уровень для неё был пределом мечтаний — верхняя граница интервала базы. был. Хватило. «С чувством глубокого и полного удовлетворения делегаты съезда разъезжаются по домам.»(с)

Роснефть

РН

Ясно, что неясно. Вплоть до этого момента всё было ясно — цена должна была, по технике, дойти до нижней границы интервала базы.

Ясно, почему цена в пятницу верх пошла: ещё бы не пойти, когда 1. в четверг снижение остановилось на уровне поддержки; 2. и этот уровень поддержки — нижняя граница интервала.

Сейчас бы — эх, прокачу! Вверх! Если бы не.

Сколько не говори, что динамика рубля непосредственно не сказывается на рынке акций — всё-таки имеет значение.

Сколько ни говори, что цена продукции компании и стоимость акций компании — разные вещи, но это только до поры до времени.

Если чисто по технике, без уровне, только по динамике, — вниз.

Абстрагируясь от собственного взгляда на рынок, исходя из сугубо эгоистических побуждений «технаря», хотелось бы, перед снижением, чтобы цена ещё походила чуток здесь, в базе. Не корысти ради, а токмо отметить на графике парочку промежуточных уровней.

Впрочем, могу и подождать. Можно как-нибудь потом , в другой жизни.

Татнефть

Татка

Теперь уже мало сомнений даже у отъявленных скептиков, что цена идёт к границе с интервалом базы «С» (уровень 222,1 руб.). Армагедонщик бы даже нарисовал уровень поддержки (пусть и по ап-тренду), чтобы показать, как низко может пасть эта акция.

Но мы же — держим себя в руках? Не фанатеем? Тем более, что уровень поддержки там и проходит, около уровня 222 руб.

Татка-11

Одного строители трендов не знают — как база цену притягивает. Особенно, когда цена возвращается.

Транснефть

ТН

Если построить уровни поддержки по тренду (естественно, по ап-тренду), то их будет два: последний уже пробит, до предыдущего цена ещё не дошла.

Это к тому, что вероятность снижения цены много выше вероятности роста.

Оптимистический вариант — снижение, на какое-то время, завязнет в зоне поддержки 105 230 .. 108 710 руб. Возможно, даже сформируется правое «плечо» (левое, и голова, — уже есть).

По технике интервального анализа — возвращение к границе с базой. Или в саму базу, что вероятнее).

Хватит уже бороздить просторы Большого театра.

Металлурги

НорНикель

Гамак

По свечному рисунку — разворот вниз. Следующая свеча — чёрная. До уровня поддержки (по ап-тренд!) можно ещё хорошо вниз сходить. И вообще в базу вернуться. Но!

Как это за неделю сделать?! «Отсечка — 22 декабря. Фактически (режим Т+2) в пятницу. Так что сильного снижения ждать не приходится.

Но и рост — не ожидается: при обещанных дивидентах в размере  762 руб.(!) уже с текущих цен покупать страшно, поскольку есть все основания ожидать «перевыполнения» всего сказанного в первом абзаце комментария ещё до Нового года.

 СевСталь

Севка

Нарисовали уровень поддержки по а-тренду — и радуются. Ну и хватит.

Севка-11

(других идей нет) ..  (конечно, жаль!)

ММК

ММК

Рост — это замечательно!

Однако, всё идёт к тому, что.. Цена идёт к тому уровню, ниже которого — база «А».

НЛМК

НЛМК

Армянская загадка: Белое, а не снег.

Нижняя граница интервала базы, а не растёт.

Первая цель — середина транзитного интервала, уровень 55,9 руб.

ПолюсЗолото

ПЗ

Считайте, что без вариантов: тестирование нижней границы интервала базы «В» (уровень 983 руб.) теперь уже обязательно именно телом свечи.

Чуть с меньшей вероятностью — выход и з базы вниз. Цель — середина транзитного интервала, уровень 891,5 руб.

За неделю должны справиться.

Надо сказать, по-прежнему крайне удивляет этот взлёт из-под плинтуса. Ничего «естественного»  в нём нет. Оттого и пессимистический взгляд на продолжение роста после коррекции что до Нового года, что после.

Телекомы

МТС

МТС-111

 

Опять (снова) классика жанра.

Цена закрепилась (в пятницу получено подтверждение) в нижней половине интервала базы. Техническая цель — нижняя граница интервала (уровень 183,2 руб.)

Ростелеком (ао)

Тело

Не без этого. Не без отскоков. Волна снижения не обязательно выглядит как гирлянда только из чёрных свечей.

Очень аккуратная коррекция — прошла. Можно продолжать движение. Первая цель — середина транзитного интервала (уровень 88,35 руб.). Только не так, в моменте, а телом свечи.

Далее, очень вероятно, почти гарантировано, — обновление локальных минимумов.

Ростелеком (ап)

ТелоПр

Нет, цена не на уровне поддержки. Хуже того: цена уже ходила в пятницу к уровню сопротивления, и с позором вернулась практически к цен открытия.

Полноценная коррекция  состоялась, а никто этого не заметил?!

Неделя — срок не малый: успеет цена к нижней границе интервала базы сходить. (уровень 58,95 руб.)

Энергетики

РусГидро

Гидра

Нижняя граница интервала базы. Самая нижняя база, ниже нет ничего. Будет ли разворот вверх?

Я бы только «за», только смотрю на этих энергетиков, и..

И вижу, что есть жизнь после смерти, есть жизнь за МКАДом, есть шевеление цен и там, внизу, когда на графике нижняя граница базы «А» уже давно ушла в поднебесье.

И вы — смотрите.

ФСК ЕЭС

ФСК

Тоже ведь кто-то подумал «ну куда же ниже-то!», когда цена к нижней границе интервала базы «А» подошла.

Знаете, где этот уровень — граница базы «А»? .. 0,079 руб.

Февраль с.г. — пробой.

Была надежда на разворот вверх после ретеста летнего локального минимума. Была.

(расскажите, «фундаменталисты», чем РусГидро лучше ФСК ЕЭС.. про ПэЕ.. про планы развития-модернизации..)

Россети

МРСК

Здесь, хотя бы, ещё видно, где граница с базой «А». А то бы тоже бы.

Как видите, говны бывают разные. Россети лучше, чем ФСК ЕЭС, РусГидро лучше Роосетей. Но в руки брать не хочется ни то, ни другое, ни третье.

ОГК-2

ОГК-2

Что из говнов лучше, ФСК ЕЭС, или ОГК-2, — затруднюсь ответить.

ТГК-2

ТГК-2

Должен отметить, чтобы не обольщались: несколько месяцев назад, в силу полной неприличности происходящего, милосердно изрядно передвинул вниз нижнюю границу интервала базы «А». Не помогло.

«Но не покупать же то, что уже и так выросло! Я же не спекулянт! Я же не на один год акции покупаю!»..

Это да. Если кто ещё помнит те далёкие времена, то 2011 г. начался под лозунгом » Энергетический сектор — инвест-идея года!»

Мне не верите — Чубайса спросите!

Разное

УрКалий

Урка

Подтверждение бы хорошо бы получить, что цена не случайно в нижнюю половину интервала базы попала, но..

Теперь уж — до понедельника.

На всякий случай, для справки: нижняя граница интервала базы — уровень 100 рублей. Ровно.

Распадская

Распад

Посмотрит кто-то на этот график, и скажет: » — Ну вот видишь! Надо покупать, когда цена на лоях!»  (такой тонкий намёк на «энергетиков»)

Ага. Тоже, дескать, хотел купить, да не решился. Сейчас бы вон сколько заработал.

Ага. Те, кто так рассуждает, уже покупали на лоях. По 36 руб. Потом — по 25 руб. И только потом — по 17 руб.

Кому-то, конечно, повезло. В чём-то кому-то обязательно везёт. Только ведь такие акции, как Распадская, на пол-депо не покупают. основные средства были вложены совсем в другие акции. В том числе в ОГК-2, например.

Итого.

Да вроде ясно всё. Хотя и странно — две недели до Нового года, а покупать нечего, одни мысли, когда откупать.

Да разве у нас одних так, что ли? (хотя это вряд ли кого утешит, но — вдруг?).

Сегодня были знаменательные торги в Саудовской Аравии и Израиле. Редкое единодушие.

Буфер обмена01

Буфер обмена02

Кстати. Просто для интереса. Это ведь саудиты цену на нефть вниз гонят? Потому что у них такой план коварный?

Сами себя, значит, высекли?

Буфер обмена03

Теперь, когда вы всё знаете..

вселенная

 

 

Читайте также:

комментариев 8

  1. Игорь спасибо за обзор(ы). Задам (может глупый) вопрос как думаете до куда долетим по мамбе? По ощущениям? Если на нефть смотреть и на курс зеленого, то давно под плинтусом должны лежать и не дергаться. =)

    • OC:

      мдя…
      писал, писал… самый большой комментарий именно к графику индекса ММВБ (((
      «до куда» — за какой срок?
      меня интересует до Нового года — ничего переноси
      СОВСЕМ
      до НГ 1 386 — это, считаю, с вероятностью около 100 %
      ниже — это в Сравнительной динамике хорошо видно
      http://moeta.ru/26871.html
      на Недельном графике — 1 350 п., что уже будет обновлением локального минимума
      Вполне реальный сценарий на оставшиеся 2 недели
      даже оптимистический, возможно, поскольку допускаю и бОльшую просадку, но в последние 2 рабочих дня многие забывчивые медведи (или даже просто БАРАНЫ) будут откупать шорты в последний момент.

      • OC:

        кстати про «в последний момент»
        НАПОМИНАЮ
        завтра по РИЗу пораньше из поз выйти надо
        даже если в шорте
        даже если уверены, что заведомо вниз всю неделю будет
        пока брокер вам в новый контракт пересчитает, может пара дней пройти
        т.е. будете день-два сидеть, и ждать, когда вам покажут, сколько чего по РИЧу
        а до того — ни позы, ни денег на открытие новых
        ещё лучше — сразу завтра и переходите на РИЧ, не дожидаясь экспирации РИЗ
        спокойнее будет

  2. Спасибо) Отличный прогноз, четкий, конкретный и аргументированный.

Добавить комментарий