Российский рынок акций

Индекс и фавориты рынка

Индекс ММВЬ — минус 1,32%

Ещё один уровень поддержки пробит. Не последний.

Индекс идёт на середину интервала базы, но это не значит, что там обязательно будет разворот. Напротив! Вероятность разворота вверх на уровне 1 386 п. невелика, потому что разворот вниз был сделан раньше достижения технической цели роста в границах интервала базы.

Впрочем, вопрос запутанный, поскольку перед ростом разворот вверх тоже был сделан раньше времени.

Так докуда Индекс может упасть?! До туда. Исходить надо из того, что Индекс не заметил уровень по середине интервала ни когда шёл вниз на предыдущем снижении, ни когда потом вверх пошёл.

Прогноз? Индекс идёт к нижней границе интервала базы (уровень 1 285 п.).

Газпром

Цена развернулась вниз на середине транзитного интервала. Технично. Теперь, по технике, идёт к границе с интервалом базы «А» (уровень 126 руб.).

Зайдёт ли в базу — гадать не будем. Зачем нам это сейчас? Путь неблизкий — почти 5% вниз. Пусть туда сначала дойдёт, а там надо снова смотреть.

Сбербанк (ао)

Событие! Цена ушла из базы! Вниз. Теперь техническая цель — середина транзитного интервала, уровень 71,3 руб. Что потом — там будем разбираться. Но есть подозрение, что..

Дважды цена на снижение доходила до границы с интервалом базы “С”. без проблем. Чем сейчас ситуация лучше, чем в те разы? если только тем, что тогда индекс СиПи был ниже 2 000 п. Это меняет дело?! Ой, вряд ли…

Сбербанк (ап)

Цена идёт к нижней границе интервала базы. Как и положено по технике.

По технике было положен рост от нижней границы интервала базы – до верхней границы интервала. не получился техничный рост.

Платить придётся, однако: теперь никакой гарантии, что снижение ограничится тестированием нижней границы интервала базы.

Т.е., тестирование уровня 52,75 руб. будет обязательно, только не будет технических предпосылок для разворота там наверх. За сломанную технику надо придётся заплатить выходом из базы “С”. Вниз, естественно.

ВТБ

Середина интервала базы – серьёзный уровень поддержки. Как и в прошлый раз, в апреле.

Однако, надо вспомнить, что в апреле уровень 3,75 коп. стал уровнем поддержки при пробое его, тогда ещё уровня сопротивления, снизу вверх: в конце марта цена развернулась вверх на нижней границе интервала базы.

Кстати. А как цена в марте с.г. оказалась на нижней границе интервала базы “А”? А также! После разворота вниз от середины транзитного интервала в конце декабря 2013 г. (ралли было новогоднее, помните?).

Вот и сейчас – разворот вниз был всё на том же уровне 4,99 коп.

Вывод? Цена может тут, на текущих уровнях, ещё долго топтаться, но..

Может и недолго. Не май месяц.

Нефтянка

Лукойл

Ещё один уровень поддержки пробит. После разворота вниз на середине интервала базы.

Техническая цель снижения — нижняя граница интервала базы (уровень 1 912 руб.). С отскоками вверх, естественно. Надеюсь, не так грубо ломающими технику, как в начале июля. Впрочем…

Заметили, что наметился уровень сопротивления по даун-тренду?

Роснефть

Разворот вниз на верхней границе интервала базы. Очень техно. теперь, по технике программа-минимум – снижение до середины интервала базы. Снова.

Будет ли на середине интервала снова разворот вверх? Маловероятно. Но.. Увидим!

Татнефть

Цена идёт к границе с интервалом базы “С” (уровень 222,1 руб.).

Вернётся ли в базу? Может быть. Скорее всего – да. (достаточно снижения всего-то на 5%..)

Транснефть

Середина интервала базы – серьёзный уровень поддержки. Не хочет цена ниже уходить. Даже в пятницу не захотела. Наоборот – выросла до ближайшего уровня сопротивления.

Разворот вверх? Возможно. Не удивлюсь – от этой акции всего можно ожидать.

Однако, по технике, должен быть пробой уровня поддержки. Должен, но не обязан. Не раз такое бывало, что акции Транснефти шли и против рынка, и против технике.

Металлурги

НорНикель

Растущий тренд видят все. оттого и планы у “инвесторов” теперь, на снижении, снова купить акции подешевле, чтобы потом продать сильно подороже.

Однако, даже если торговать, следуя правилу “тренд мой френд”, покупать ещё рано. Даже “по тренду” цена идёт на середину интервала базы (уровень 6 970 руб.).

Есть и более важный момент: во время роста, со всеми отступлениями и коррекциями вниз, цена прошла весь положенный, по технике, путь от нижней границы интервала базы до верхней границы. Там был сделан разворот вниз.

Теперь, по технике, цена идёт к нижней границе интервала базы (уровень 6 400 руб.). Конечно, без отскоков вверх снижение не обойдётся, но…

Сейчас цена на уровне поддержки? Для спекулянта можно попробовать поймать “кинжал”, сыграть на отскок (если сразу цена уровень поддержки не пробьёт).

Однако рассчитывать на обычно планируемыми “инвесторами” 20..30% прибыли от такой покупки ждать не приходится: промедление с продажей хоть на сколько-то смерти подобно.

СевСталь

Ещё один пример всем очевидного ап-тренда, который все и торгуют, отчего все проливы и выкупаются.

В чём подвох? именно во всеобщей очевидности и осведомлённости.

С другой стороны, есть и иное техническое обоснование продолжения рост – цена в верхней половине интервала базы, но верхняя граница интервала ещё не тестировалась.

Однако, и тут – подвох: цена уже почти две торговых недели ходит под промежуточным уровнем сопротивления 362,4 руб., постоянно откатываясь от него вниз.

Трудно сказать, что бы мне сейчас пришлось испытывать, если бы ушёл на выходные в лонге этой акции. Потому что не ушёл бы, давно бы продал, не дожидаясь, когда “стоп” сработает.

При всём оптимизме, на скорейший рост акции можно рассчитывать только после пробоя уровня сопротивления. там бы, может, снова бы встал в лонг.

Сейчас снижение цены снова на середину интервала базы (уровень 344,1 руб.) гораздо более вероятно, и в гораздо более короткие сроки, чем пробой уровня сопротивления и последующий рост.

Потом, после возвращения на середину интервала, цена снова может пойти вверх. Может и не пойти. Но это уже там, после того как, надо будет смотреть.

ММК

Загадочная акция: мало где и когда была столь долгая консолидация на уровне поддержки, причём с постоянными пробоями этого уровня, после чего последовала “ракета”.

И снова загадка: вместо того, чтобы продолжить рост до технической цели, до середины интервала базы (уровень 8,6 руб.), цена снова впала в “консолидацию”. Причём динамика цены более говорит о развороте вниз, чем об очередном “боковике”.

Цена два дня стоит около уровня поддержки, вместо того, чтобы уже быть рядом с уровнем сопротивления. День, максимум два, есть у акции, чтобы цена начала рост, чтобы тестирование уровня сопротивления уже перестало казаться эфемерной мечтой.

На данный момент одним из самых вероятных вариантов является пробой уровня поддержки и возвращение к нижней границе интервала базы.

Будем надеяться и верить, каждый в свой вариант (в зависимости от позы, или от ожиданий), что в понедельник появится ясность и определённость.

НЛМК

Похожая ситуация. хотя и более негативного характера – в пятницу была жёстко пресечена попытка роста до уровня сопротивления. В моменте было касание – и вниз. Потому основным сценарием представляется возвращение цены в базу “А”.

Если обобщить увиденное, вообще непонятен проявленный инвесторами интерес к металлургическому сектору российского рынка акций.

Учитывая инертность производственного цикла, когда проходят месяцы и годы на согласование проектной документации, разработки спецификаций, налаживание технологических процессов, и прочее, и прочее, рассчитывать на рост акций металлургических компаний можно только будучи уверенным в подъёме экономики страны в целом.

Т.е., будучи уверенным в востребовании производимой продукции и несокрушимости планов, под которую эта продукция заказывается сейчас, и будет заказываться после. Будучи уверенным, что будут и дальше строиться в тех же, и даже больших, масштабах, трубопроводы, автомашины, корабли и самолёты, спрос на которые будет расти и расти.

Что же сейчас?! Прогнозы по росту ВВП корректируются в сторону понижения, автозаводы временно останавливают производство, демпинг цен на сталь, трубы и всё прочее, что производят компании, акции которых мы только что рассмотрели.

История с продажей предприятий в США компанией СевСталь – именно из этой оперы.

Пузырь! И ссылка на динамику котировок акций зарубежных аналогов наших компаний – блеф. В лучшем случае.

Однако – отвлёкся.

ПолюсЗолото

У вас – ап-тренд, у меня – уровень сопротивления. работающий уровень. Посмотрим, кто кого переборет.

Телекомы

МТС

 

Цена вышла за границы интервала базы. Это ещё не “шеф всё попало”, но очень и очень тревожный знак. Ещё одна, пусть и совсем маленькая, чёрная свеча, и – привет, середина транзитного интервала, уровень 271 руб.

Ростелеком (ао)

Ещё одна “консолидация перед ростом”, которая может обрушить цену обратно к середине интервала базы (уровень 88,35 руб.).

Однако, на рост шансов много. Начнём с того, что цена, фактически, продолжает двигаться к границе с интервалом вышележащей базы (уровень 104,4 руб.). Техника есть техника.

Второе: последнее время динамика цены этой акции отличается длительностью “консолидаций” и разного рода “боковиков”. Вполне может быть, что  сейчас – нечто подобное. А потом вверх.

будем надеяться и верить. Но красную стрелочку нарисовать, чтобы указать на высокую вероятность негативного сценария – совсем не лишнее.

Ростелеком (ап)

С “префами” разговор совсем иной, и никаких “с одной стороны, с другой стороны”. По технике – чёткий разворот вниз на середине интервала базы.

В пятницу была белая свеча? Была бы больше чёрной – опять-таки, была бы иная оценка ситуации. Посмотрим, что в понедельник будет, но сейчас прогноз – цена возвращается к нижней границе интервала базы (уровень 58,95 руб.).

Может ли такое быть, что цены на “обычку” и “префы” пойдут в разные стороны? Может. Какое-то время.

Однако, кто сказал, что будет такой противоход? Скорее всего, направление совпадёт. И будет оно – вниз.

Энергетики

РусГидро

Так выглядит разворот вниз. был выход цены из базы наверх, но далеко уйти не удалось – от первого же уровня сопротивления цена пошла вниз, и вернулась в базу.

В пятницу цена выросла. Позитив? Был бы, если бы цена снова вышла из базы. Да и то.. одного раза хватило.

Куда теперь? Если по технике, первая цель снижения – середина интервала базы, снова на уровень 0,58 руб.

ФСК ЕЭС

Очередная “ступень”, “полочка”. Почти один в один динамика, которая была с конца апреля и продолжалась до..

Это единственное, что позволяет предположить оптимистический сценарий с длительным нахождением цены в сложившемся коридоре ” 0,0539 ..0,0577. Может быть, тоже ещё месяц цена в нём удержится.

А там, глядишь, какое-нибудь ралли по случаю какой-нибудь радости.

Если цена уже на этой неделе новую “полочку” искать не направится.

Россети

Понятно, как всем хочется надеяться на разворот цены вверх. Однако, более реалистический вариант – не рост, не разворот вверх, а очередной отскок вверх.

Даже не отскок, а эйфория по поводу разворота рынка вверх, во что уверовали очень многие, и теперь вожделенно ищуь “недооценённые” акции.

Во-первых, никакого разворота российского рынка акций вверх нет.

Во-вторых, “энергетики” ещё с чубайсовских времён никак не оценят “по справедливости”. Постоянно слышны лозунги “энергетический сектор – инвестиционная идея **** года!”.

А цены всё ниже, и ниже..

ОГК-2

Белая свеча? перед этой свечой была чёрная. До того – белая.

Коррекция – закончена. (стыдоба! цена неделю стояла на уровне поддержки, но так и не выросла!)

Ждём обновление локального (исторического!) минимума. (если желаете, можете коридор даун-тренда нарисовать)

ТГК-2

Цена снова ушла вниз из самой нижней базы.

Даже после того, как нижняя граница интервала, под напором свежих данных, была скорректирована и перенесена значительно ниже, чем в первоначальной разметке.

Не жилец…

Разное

УрКалий

Цена не зашла, а провалилась обратно в базу “В”.

О чём и речь – никакого разворота рынка вверх. Коррекция. Отскок. И то, и другое – закончились.

Прогноз – снижение до середины интервала базы (уровень 119,15 руб.).

С трудом верится? Буквально на прошедшей неделе много кто и писал оптимистические прогнозы, и сам покупал, с целью продать не дешевле 150 руб., да и то – если хорошо попросят.

В Хрониках говорилось совсем о другом: цена развернулась на середине транзитного интервала, и идёт вниз. Первая цель – граница с интервалом нижележащей базы. (было такое? .. а вы проверьте…)

Распадская

Ещё один прогноз, который может, имеет все шансы, реализоваться на этой неделе – повторение локального минимума. (2 экземпляра).

Сразу скажу – может быть и обновление локального минимума.

Хотя..

Вообще-то, если кто не догадывается, я большой оптимист.

Особенно, что касается российского рынка акций.

Свет ещё таких не видывал..

на том и расстанемся до завтра.