Сравнительная динамика: индекс СиПи и коммодитиз

Продолжение темы «сравнительная динамика». Про фондовые индексы запись уже была. Сейчас — про сырьё. Предыдущая запись про «коммоды» была 30 августа с.г.

Смотрим Месячные графики.

Снижение цен на сырьё несколько затормозилось. По техническим причинам.

Однако, сохраняется основная тенденция — снижение идёт совместно со снижением фондовых индексов.

Кстати, обратите внимание: пробой индексом СиПи уровня поддержки по тренду, спустя две недели, уже не выглядит случайным.

Однако, не про индекс СиПи сейчас речь.

Сделаем графики более читаемым — уберём график индекса СиПи.

“Чёрный понедельник” внёс свои коррективы в итоги прошедшего месяца.

Индекс СиПи — минус 6,26% (предварительный итог – минус 5,47%)

Золото — плюс 4,27% (п.и. – плюс 3,50%), медь — минус 0,94% (п.и. – минус 0,68%), нефть — плюс 2,45% (п.и. – минус 3,70%). Давно такой чехарды не было.

Смотрим каждый график отдельно.

Золото

Есть у кого сомнения, что началась волна снижения в коридоре даун-тренда?

Цена идёт на уровень поддержки 976$ за тройскую унцию. Ближайшая техническая цель снижения.

Медь

Повтор комментария к графику из предыдущего Обзора.

Два настораживающих момента: 1. Развороты вниз (последние три) — всё дальше от верхней границы коридора тренда; 2. Цена меди — на уровне поддержки. Причём не на каком-то промежуточном, а на нижней границе коридора тренда. Второй месяц.

Рост — где? Ещё подождать? Рост подождать, или когда новый тренд будет уже всем виден, новый, более крутой, даун-тренд?

Дождёмся. Так подождём, то и цена ниже 4 000$ за тонну сказочно высокой покажется. (было уже такое)

Начался третий месяц скольжения цены меди по наклонному вниз уровню поддержки. По тренду, наклонному. Вниз.

Прогноз? Не утомились разворот вверх ждать? Продолжайте – в этом ничего зазорного нет.

Нефть

Подозреваю, Дуся, что на ближайшем уровне поддержки (по ап-тренду) снижение не остановится.

Цель? Ну, скажем, 42$ за баррель. Ближайшая.

Однако, самое время вспомнить прогноз на сентябрь из Обзора недельной давности: равновероятно, на данной стадии анализа, увидеть в следующем месяце рост на 5,4%, до 52,60$, и снижение на 9,2% до 45,7$.

Первая половина прогноза исполнилась. Очередь за второй.

(а вы бы предпочли обратную очерёдность?  а вас (и нас) не спрашивают..)

Переходим к Недельным графикам. Заодно посмотрим графики на более мелких тайм-фреймах

Индекс СиПи — минус 3,40%

Золото — минус 0,97%, медь — минус 1,11%, нефть — минус 1,28%.

Смотрим каждый график отдельно.

Золото

Что красный тренд рабочий – это очевидно. Что чёрный тренд (клин) имеет право существовать на этом графике – под большим сомнением. Убрал бы, но жалею его пока, убогого.

Представляется, что ближайшей целью снижения, всё-таки, является уровень поддержки по красному тренду (около 1 078$). Вариант с отскоком вверх от уровня поддержки по чёрному тренду можно не рассматривать. Хотя..

А мы посмотрим!

Посмотрим графики на мелких тайм-фреймах. (по сравнению с Месячным все — мелкие)

5-мин.

Закончилась волна роста в коридоре даун-тренда. (какой отскок вверх?! вы про что?! если только потом, от “ниже 1 117”..)

Хотите ап-тренд нарисовать? Потом нарисуете. Если захотите. Потому что.

Посмотрим Часовой график.

За основу разметки снова взят график из предыдущего Обзора.

Прогноз

Обязательно! Надо процитировать комментарий к этому графику (курсивом) и выделить жирным шрифтом интересные моменты.

Можно найти признаки становления более пологого ап-тренда (чёрные линии), однако, в любом случае, сейчас мы видим зарождение очередной волны роста.

Противоречит ли это ранее сказанному? Про начало волны снижения в коридоре даун-тренда что на Месячном, что на Недельном графике?

Разумеется, нет: сказано же было, что «Значит ли это, что цена вновь не протестирует уровень сопротивления по красному тренду? Не значит. Вполне можем снова увидеть цену 1 168$».

Чему соответствует цена 1 168$, если посмотреть на Часовой график? Всего-навсего верхней границе коридора ап-тренда, где должна, по технике, зародиться очередная волна снижения.

Причём мы уже знаем, что после этой, новой волны снижения, той, которая ещё только должна быть потом, новой волны роста в коридоре ап-тренда, скорее всего, уже не будет. Как и самого ап-тренда.

Не было цены 1 168$!!!

Итог

Волна снижения в коридоре даун-тренда. Отскок вверх ждать? Это вряд ли.

Дневной график с «базовой» разметкой

1 168$? Почему нет? Есть такой значимый уровень 1 174$, не раз свою силу показавший. А потом цена золота пойдёт вниз, к границе с интервалом базы «А», к уровню 1 008$.

Далее, судя по всему, цена войдёт в базу «А», после чего.. После чего..

И пошла цена вниз. Сейчас снова в нижней половине транзитного интервала.

Не пора ли локальный минимум обновить, ниже 1 082$ погрузиться? (а вас – не спрашивают!)

Медь

Про консолидацию мы уже давно слышали. Всё ещё консолидируемся. Какие перспективы?

Где рост?! Где, спрашивается, рост, после 4-х (6-ти?) недель стояния на уровне поддержки? Да ещё при чередовании белых и чёрных свечей. Последняя свеча — белая. Следующая — чёрная.

Следующая неделя – белая свеча, что ли? Можно себе представить, какие по этому поводу праздненства начнутся..

А потом – опять чёрная.

Или не будет белой, всё-таки? Китайский синдром.

Посмотрим мелкие тайм-фреймы.

5 мин.

Прогноз – график из пятничных Вечерних заметок.

Факт

Даже до 5 140 отскок не вышел. Времени не хватило? А может, люди просто часть коротких позиций решили откупить перед выходными?

Посмотрим Часовой график. За основу разметки снова взят график из предыдущего Обзора.

Прогноз

Итог

 

Нет? Даун-тренд давно закончился?

Хорошо. Рисуем ап-тренд.

Кстати, поздравляем оптимистов – цена меди прекрасно видит уровни ап-тренда. Но..

Но и коридоре ап-тренда есть волны снижения. Сейча – именно тот случай.

За 4 850$ не поручусь, а за 5 000 – почти 100% гарантия.

Теперь много чего зависит от того, увидим ли цену меди ниже 4 950$  за тонну. А то ведь того – снова.

Дневной график с «базовой» разметкой.

Был бы разворот вверх – была бы цена теперь в верхней половине транзитного интервала, развернувшись около уровня 5 180,5$ (середина транзитного интервала). А мы что имеем? Коррекцию к длительному снижению.

Повтор прогноза: Виден даун-тренд невооружённым глазом. Видно, что рост на прошедшей неделе — очередная коррекция к снижению. Видно, что цена скорректировалась как раз к уровню 5 180 по середине транзитного интервала.

В самый раз отсюда продолжить снижение, от такого уровня сопротивления. Тем более, свою силу этот уровень уже показал и в этот четверг, и в эту пятницу. Техническая цель — граница с интервалом нижележащей базы «А» (уровень 3 960$ за тонну).

Коррекция заканчивается. Пробивает цена уровень поддержки 5 059$ – и..  Обновление локального минимума, считайте, свершившийся факт. Долго ждать не придётся.

Нефть

Два тренда (два варианта даун-тренда). Все ждали пробой уровня 52,60$ за баррель. И потом следующего, и далее – везде.

Обманка вышла, Ложный пробой и уровня сопротивления по тренду, и горизонтального уровня.

Сейчас от снижения спасает уровень поддержки 48,56$. Надолго ли?

Но даже если будет пробой горизонтального уровня 48,56$, ниже – двойной уровень поддержки, возле отметки 48,50$.

Потому вариант с повторным тестированием уровня 52,60$ – живее всех живых. Не выше – это вряд ли.

Ой ли? В смысле роста цены нефти? Не слишком ли оптимистично? На Месячном графике прогноз – снижение до 45,7$. Вот вам и “здрасьте!” – не такой он и надёжный гарант, уровень поддержки 48,5$.

И снова – цитата из Обзора недельной давности. (курсивом)

Потому пробой горизонтального уровня 48,56$ вполне может оказаться, задним числом, определён как ложный. А сейчас, конечно, «быкам» приятно. Позитив, однако.

Второй «медвежий» момент: уровень 52,60$ и на Недельном графике — двойной уровень сопротивления. Выше хода нет. Теоретически — да, а практически —  практически исключено, рассчитывать на рост выше этого уровня не приходится.

Потому, в качестве оптимистического, предлагается в качестве наиболее вероятного следующий сценарий: рост «в моменте» до 52,60$, после чего цена нефти возвращается к уровню поддержки 45,35$.

Посмотрим, что на мелких тайм-фреймах.

5 мин.

Прогноз (из Вечерних заметок)

И – комментарий был: Удивительным образом динамика вписалась в тренд. Потому — извините. Вниз.

Факт

Вниз-то вниз, да только теперь пора снова вверх. Хоть по какому тренду. Похоже на то, что на Недельном графике пробой ровня поддержки по тренду ложным был, однако.

Если только не опять чего-то случится.

Посмотрим Часовой график.

Прогноз (из Обзора недельной давности)

Итог

Ап-тренд всю неделю. А в его коридоре идёт волна снижения. Цена нефти до 48$? Или 46?

Вопрос принципиальный, поскольку даже если до 48$ (а это почти 100% гарантии), значит пробой уровня поддержки по тренду на Недельном графике – не ложный. И пробой горизонтального уровня поддержки 48,56$ – повторится.

Ложно, не ложно, но снижение цены нефти, причём вполне ощутимое, в первые дни предстоящей недели вопрос, можно сказать, согласованный.

А потом – рост? Может быть. Может не быть. Потом много чего может быть. Как и до того.

Дневной график с «базовой» разметкой.

На позапрошлой неделе был вполне техничный разворот вверх от середины интервала базы (уровень 44,6$ за баррель). И поднялась цена, как положено в таких случаях, до верхней границы интервала базы (уровень 49,8$). Откуда её и ждали вниз.

Отсюда и первый сюрприз – цена ушла из базы вверх. Рост. После чего состоялся сюрприз для тех, кто ждал “теперь-только-рост” – вполне техничный разворот вниз от середины транзитного интервала (уровень 53,3$ за баррель).

И зашла цена в базу обратно. И не получается теперь выйти снова вверх. Это при том, что цена осталась в даун-тренде. Только уточнить надо его крутизну и границы коридора.

Новый, более крутой даун-тренд. Новый ап-тренд. Или не ап-тренд, а волна рост в коридоре даун-тренда. Но снижение до 45$ – вписывается в оба трое варианта.

А мы тут голову ломаем, будет пробиваться уровень 48,56$, или нет, чудаки….

Прогноз ситуации облегчает также уже сделанный прогноз для фондовых индексов.

Пока что всё – за снижение всего.

(осталось написать Обзор по сырьевым валютам)