Сравнительная динамика: индекс СиПи и коммодитиз
Продолжение темы «сравнительная динамика». Про фондовые индексы запись уже была. Сейчас — про сырьё. Предыдущая запись про «коммоды» была 07 января с.г.
Смотрим Месячные графики.
Повтор старого-старого комментария.
Кстати. Про «золото — защитный актив». С 2009 г. цена золота росла вместе с индексом СиПи. Это все так обвал ждали? И при этом покупали и покупали акции? Как те ёжики, что ели кактус и плакали?
Зато в 2011 г., значит, перестали бояться очередного обвала фондового рынка, и цена золота стала падать. Так, что ли?! И снова начали бояться только в 2016 г.?!
Мрак какой…
Это очень странная картина, когда с динамикой фондового рынка, точнее, рынка акций США, согласуется только динамика цены нефти. (да и то — после большого перерыва, и с недавнего времени)
Цена меди? Нет. Отстаёт. Цена золота, особенно, если делать привычный для многих акцент на его «защитность», — совсем нет.
Смотрим каждый график отдельно.
Золото
Сейчас что? Разворот вверх, что ли?
Коррекция к предыдущему снижению. Тоже надо.
Можно понадеяться на отскок вверх от промежуточного уровня поддержки по новому тренду, однако, это пока так, в качестве моральной поддержки, а не прогноза развития ситуации.
Отскок состоялся. Дальнейший рост сдерживается горизонтальным уровнем сопротивления 1 205$ и…
Есть ещё уровень сопротивления по “новому” тренду. Промежуточный, но не менее приметный (даже более!), чем уровень поддержки по тому же тренду.
Итого, двойной уровень сопротивления.
И – все ждут рост цены золота. И – “всё за рост”.
Парадокс! Когда уровень 1 205$ был уровнем поддержки, на него чуть ли не молились. Как стал уровнем сопротивления – даже имя его поминать всуе запрещается. (sic transit …)
Для справки, и без намёков: ближайший уровень поддержки, который по тренду, – примерно 1 110$.
Медь
Отскок вверх. Это хорошо. Позитив. Только какой-то иссякающий. Но — всё-таки. Потому что на уровне поддержки.
Отскок продолжился. И тут же пошли разговоры про только рост.
Во-первых, ап-тренда как не было, так и нет.
Во-вторых, с какой стати вдруг начинать игнорировать уровень сопротивления по тренду?! будет пробит – будет совсем другая песня. А пока что прогноз – сугубо негативный.
Надеяться? На рост? Разумеется можно! А как же! Мы же живые, не роботы. Но… Мы же не на демо-счёте торгуем?
Кстати. В предыдущих Обзорах решил проверить эту связку динамики цены меди и фондовых индексов развивающихся стран, о чём так часто пишут в учебниках и аналитических.
Ответ: в общем – да. Но есть о чём задуматься – совсем не всё по учебнику. (впрочем, на то они и учебники, чтобы упрощать проблему до ясности даже школяру).
Однако, сама иллюстрация за последний год.
Как видите, есть смысл посматривать на динамику цены меди, даже если вы не собираетесь ей торговать.
Что сейчас: или настроения на рынке акций преувеличенно пессимистические, или цена меди чрезмерно раздута. (склоняюсь к последнему)
Примечание к рисунку: цена меди продолжила предновогоднее ралли, а рынок акций – нет
Нефть
Два предыдущих Обзора – два комментария.
Раз:
Что в итоге? При любом варианте предусматривается коррекция с текущих значений минимум до горизонтального уровня поддержки 52,40$ за баррель.
Всего-то на 5%. Но .. Минимум. А не максимум. (почувствуйте разницу)
Два:
Рост, в итоге, а не снижение? Прогноз — в топку?
Никак нет. Рано о том говорить. Пока — рано. (и все снова посмотрели на график)
Цена 52,40$ была? Не была. Но была около того. Согласно прогнозу.
И кто гарантирует, что горизонтальный уровень поддержки 52,40$ за баррель пробит не будет?
Кстати: не пора ли новый уровен. сопотивления по новому же даун-тренду строить?
Вот так, например:
Не нравится?! Зря! Ведь можно и так!
Шутка. Легче всего сказать. Шутка. (а то вдруг у кого сердечко слабое…)
Переходим к Недельным графикам.
Заодно посмотрим графики на ещё более мелких тайм-фреймах.
Цена золота вверх пошла. Помешает ли росту старый уровень по тренду?
Не пора ли для цены меди строить новый уровень сопротивления?
А с ценой нефти что? Разворот вниз от уровня сопротивления?!
Смотрим каждый график отдельно.
Золото
Разворот вверх. Но… Есть вариант «просто отскок». До 1 200$, потом снижение продолжится.
Снижение может возобновиться. (а вы говорите “теперь только рост!”.. угу…)
Посмотрим, как выглядит динамика цены на более мелких тайм-фреймах.
5 мин.
Алмаз. Бриллиант. Разворот. Куда? Вниз.
Потому что до этого был “только рост”. Все к этому уже привыкли. (когда успели?!)
Посмотрим Часовой график.
За основу разметки берём график из предыдущего Обзора.
Прогноз
Теперь — в ап-тренде.
Мало того! В этом аптренде — в волне роста.
Однако, цена золота вниз развернулась. Или ещё только разворачивается, но сигнал тревожный. До 1 177$ отскок вверх легко спрогнозировать. Высокая вероятность такого сценария.
Но чтобы локальный максимум обновить — это сомнительный вариант. Только после коррекции эдак до 1 160$. Потом снова рост может быть.
Может и не быть, кстати. Предусмотрите.
Факт
Вот так рождаются легенды. О только росте цены золота, например.
Однако, коррекция может продолжиться. Можем ещё увидеть уену 1 190$. Или даже ниже.
Дневной график с «базовой» разметкой.
Разворот вверх чётко на середине транзитного интервала. теперь, строго по технике, целью роста является граница с интервалом вышележащей базы, уровень 1 241$.
Всё – за рост. Но… Мы уже посмотрели немало графиков. Потому сейчас резюме будет короткое: пусть сначала цена закрепится выше 1 200$. Это событие многое прояснит в ситуации.
Ещё больше ясности будет, если цена прямо с этого самого места развернётся вниз.
Кстати: как теперешний рост цены золота связан с его репутацией «защитного актива»? Что говорят по этому поводу оптимитсы, ждущие от рынка акций только рост? (не сочтите за намёк!)
Медь
Если никакого разворота вверх быть не может, если цена меди не в ап-тренде, то…
То цена вернётся под только что пробитый горизонтальный уровень.
Ложный пробой уровня сопротивления.
Ничего себе “ложный”…
Чтобы не было разночтений: ап-тренд строиться от уровня поддержки, а не от уровня сопротивления. На график уровни клонированы от уровня сопротивления – иначе никак. Т.е., имеем дело с расширяющимся треугольником.
Новое: боковик (в красном прямоугольнике). Цена – под верхней границей его коридора.
Преждевременное заключение? Поспешный вывод? Возможно. Всё возможно. Но! Если на следующей неделе цена меди начнёт падать, вы, по крайней мере, не удивитесь.
Или ждёте только рост?!
Посмотрим, как выглядит динамика цены на более мелких тайм-фреймах.
5 мин.
График и комментарий взяты из Вечерних заметок.
Ап-тренд построен весьма изощрённым (скорее — извращённым) способом. Иначе не получилось. Потому отношение к нему несолько брезгливое. Доверия к нему — нет.
Потому прогноз — негативный.
Посмотрим Часовой график.
За основу разметки снова взят график из предыдущего Обзора.
Прогноз
Не ап-тренд, а волна роста в коридоре даун-тренда. Разворот начался.
Прав, или нет? Как это согласуется с графиками на других тайм-фреймах?
Нормально согласуется.
Что касается правоты, то всегда прав только рынок. Потому имею право на ошибку. Как и вы.
Что ещё добавить?!
Итог
Вот досада! В такой момент сайт форекспф перестал отвечть.. Пришлось идти на инвестинг.
Во-первых, был не разворот вниз, а коррекция к росту.
Сейчас снова будет. Пора настала.
(а вы говорили “только рост”, мдяяяя….)
Дневного графика с разметкой у меня сейчас нет, потому переходим к следующему акту нашего марлезонского балета.
Нефть
Две недели назад было написано:
Говорить о пробое уровня сопротивления по ап-тренду пока рано. Можно, но пробой очень неубедительный. Называется «как прикажете тренд построить?» Одна единственная чёрная свеча — и можно говорить о развороте вниз. Пусть это будет всего лишь просто коррекция.
Вынужден повторить комментарий.
Посмотрим, что на мелких тайм-фреймах.
5 мин.
Тренд, после всех пертурбаций, как ни странно, остался практически неизменным.
Прогноз тоже прежний: Цена возвращается к уровню 55$ за баррель (на Дневном графике)
Факт
На инвестинге вместо эффекта сжатия придётся взять 15 мин. график.
Негатив.
Часовой график. За основу разметки снова взят график из предыдущего Обзора.
Прогноз
<***> Компромиссный вариант прогноза предусматривает ещё один отскок к уровню сопротивления по тренду (примерно до 57,5$ за баррель), после чего снова увидим цену около 56$.
Месячный и Недельный график более неумолимы в плане цели коррекции — до 52$ за баррель!
Вывод? Сейчас более вероятен вариант снижения. Если в лонг, то только на отскок. Никакого среднесрока.
Касательно рынка акций, если вспомнить, что «динамика цены нефти — зеркало динамики рынка акций«: никакого только роста не предвидится. (о чём нам уже докладывали)
Итог (смотрим на инвестинге 5 час. график… понимаете, зачем – для “сжатия”)
52? … Очень даже возможно.
Дневной график с «базовой» разметкой.
Цена «видит» границу с интервалом вышележащей базой. Даже теперь, когда уже нет двойного уровня сопротивления.
Ответ на множество вопросов, в том числе незаданных. О направлении и целях.
52,40? Сначала — 55$ за баррель.
(ниже 54$ было)
Если 52$ за баррель – реальная цель снижения, то уж на середину интервала базы, на уровень 53,30$ за баррель цена точно сходить сможет.
Потом и ниже может.
Касательно рынка акций, если вспомнить, что «динамика цены нефти — зеркало динамики рынка акций«: никакого только роста не предвидится. (о чём нам уже докладывали)
На этом Обзор заканчивается. Без выводов. Все уже были сделаны.
Обзор по сырьевым валютам сделать не получится. И времени в обрез, и …форекспф.
Однако, скрин-шоты Дневных были заготовлены заранее. Со стрелочками. Приводятся без комментариев.
Австралийский доллар
ЕвроДоллар
Российский рубль (СИ)
Пока-пока! До завтра!
———————————————————————————–
