Российский рынок акций

Невозможно игнорировать сложившийся внешний фон. Начиная с падения цены нефти, и закачивая снижением фондовых индексов США. Таким образом, будем анализировать графики и “чисто по технике”, и “чисто по ситуации”.

Придётся так. Особенно, когда толкование увиденного предполагает двуякое толковани “с одной стороны, с другой стороны.

Индекс и фавориты рынка

Индекс ММВБ — минус 1,45% (всего!..)

Индекс  закрепился в нижней половине интервала базы. В пятницу его снижение остановил промежуточный уровень поддержки. В другое бы время можно было надеяться на отскок вверх. Но..

Знали бы мы в пятницу на закрытии торгов, что вечером будет с индексом СиПи – навряд ли бы снижение нашего рынка этим и закончилось. А так, на открытии торгов в США, многие ждали не падение ФР США, тем более – не обвал, а рост после случившегося накануне резкого снижения.

Теперь индекс ММВБ будет отыгрывать эту печальную данность. Что может остановить снижение? Вернее, доколе индекс ММВБ может упасть на следующей неделе?

Уровень 1 334 п. – все видят? Наверняка. С разметкой, или без, только слепой не поймёт, что это тот самый уровень поддержки, что остановил снижение Индекса в прошлый раз.

Таким образом, до видимого уровня поддержки снижению Индекса ничего не помешает. Итого – практически гарантированные 2,5..3% снижения.

Дальше – интереснее. Интересно, что дальше будет. Понятно, что очень многие именно там начнут покупки из расчёта “покупай, когда страшно! вот я в прошлый раз не купил – теперь локти кусаю..”. Т.е., на этом уровне, чуть ниже, будет скопление лонгистких стопов.

И?!

Именно что. Сравните ситуацию на мировом рынке в начале августа – и сейчас.

Так что “как в прошлый раз” – не получится.

А что же получиться?

С учётом всех факторов, после пробоя уровня поддержки 1 334 п., целью снижения Индекса станет нижняя граница интервала базы, уровень 1 285 п. Такими темпами снижения, как сейчас, даже с учётом возможных отскоков вверх, достижение технической цели возможно уже в предстоящую неделю.

Газпром

Долго запрягали. Долго цена на середине транзитного интервала разворот вниз делала. Опять-таки, с учётом сложившихся обстоятельств, ретест предыдущего локального минимума,  после недолгого сопротивления  “быков”, падёт, цена уйдёт ниже.

Техническая цель снижения – граница с интервалом базы “А”, уровень 126 руб. (за неделю можем не управиться, это в верно заметили..)

Сбербанк (ао)

Цена ушла из базы. После всего, что было на прошлой неделе, теперь даже уровень 71,3 руб. (середина транзитного интервала) не представляется надёжным уровнем поддержки.

Если где и развернётся основная борьба за выживание между “быками” и медведями”, так это на всем заметном уровне 68,9 руб. И не факт, что победа опять достанется “быкам”.

Маленькое отступление от темы: основной аргумент оптимистов – ожидание неизбежного ралли. Вторая половина октября уже, как-никак.

Ответ: будет вам ралли! Когда надо, тогда и будет! Вопрос не в дате, а с какого уровня начнётся.

(нет, сейчас мы не этим занимаемся..не на этот вопрос ответ ищем..)

Сбербанк (ап)

Магия того самого уровня. Все его видят, все его знают.. Поэтому..

Не в этот раз. В этот раз увидим цену на нижней границе интервала базы.

беда в том, что эта противление снижению затянулось сильно излишне – давно надо было цене на нижней границе интервала базы быть.  Тогда бы и с ростом проблем не было.

Это к тому, что потенциал снижения никуда не делся. И только приумножился.

Не удержится цена в базе. Не задержится.

ВТБ

Долго держалась цена в верхней половине интервала базы. Признак сильной акции.

Жаль, что получился детский вариант игры “царь горы”:  база-то – того. база-то “А” – самая нижняя.

На это раз есть шанс технично завершить начатое ещё в начале лета снижение от верхней границы интервала базы.

А именно: цена идёт на нижнюю границу интервала базы. (а там и ралли можно начать?..)

(не очень чернухи много, надеюсь?..)

Нефтянка

Лукойл

Кто там чего про уровень 1 912  руб. говорил?! Тот самый?

Эх, если бы не эта пятница.. И не четверг… Если бы не цена нефти…

Впору вспомнить, где середина транзитного интервала. (далеко ещё?..)

Роснефть

До середины интервала базы (уровень 219,8 руб.) – это понятно. Однако, есть цель и ниже – нижняя граница интервала базы, уровень 207,6 руб.

Такими темпами, как сейчас – недели хватит.

Татнефть

 

Давно дело к тому идёт, чтобы цена в базу “С” вернулась. Время пришло.

Транснефть

Акция своенравная, трудно предсказуемая, часто ходит не просто против техники, но и против рынка. Потому ..

Восхождение цены может продолжиться, но вероятность возвращения цены в базу – выше. Насколько выше – сейчас трудно сказать. Именно потому, что такая это акция.

Металлурги

НорНикель

Техническая картина следующая: сначала цена поднялась от нижней границы интервала базы к верхней, потом там, на верхней границе интервала, развернулась вниз, и уже прошла первую техническую цель снижения – уровень 6 970 руб. (середина интервала).

Основная цель снижения в границах интервала базы – нижняя граница интервала (уровень 6 400 руб.).

Туда и идёт, и не видно причин, что бы могло этому помешать.

СевСталь

Всё шло хорошо и славно – разворот цены вниз на верхней границе интервала базы. И вдруг, под разговоры о хороших дивидентах – такой рост!

Опомнитесь, господа! До закрытия реестра – ещё месяц! всякое может быть за месяц. Чего так рано всполошились?! Взгляните на динамику цены акций МТС: во вторник отсека, а цена уже 4 дня подряд кулём валиться.

И ещё, может быть, самое важное соображение: а с чего вы взяли, что дивиденты будут хорошие? Обещали?!

Ещё неделя такого падения рынка, и собрание акционеров запросто согласится с решением Совета директоров в такой ситуации приберечь средства на чёрный день совсем, т.е., не выплачивать вообще ничего.

Не допускаете?

Если чисто по технике: ничто не удержит цену, если рынок пойдёт вниз так, как предполагается.

Хотя нет, это – по рынку. По технике – разворот вниз от середины транзитного интервала. Цель – вернуться в базу, и продолжить снижение так, как по технике положено – до середины интервала базы (уровень 344, 1 руб. .. в лучшем случае.. за месяц-то..)

ММК

Всё очень оптимистично, как мало на каком графике. Но..

До середины интервала (уровень 8,82 руб.) и так-то было как до Луны, а теперь, в сложившейся ситуации, такая перспектива стала просто фантастикой.

Потому вариант разворота цены вниз становится основным сценарием, а ближайшей целью снижения – уровень 6,85 руб.

НЛМК

Здесь всё и так было очевидно – возвращение в базу “А”. Ближайшие вехи снижения – те самые уровни 50,1 и 46,0 руб.

ПолюсЗолото

Ожидается обновление локального и исторического минимума.

Телекомы

МТС

Цена прямым ходом идёт в базу “В”. Сможет ли близость даты закрытия реестра (14 октября) остановить снижение цены хотя бы на границе с базой (уровень 222,1 руб.)? .. Вопрос…

А после?

Для справки: середина интервала базы “В” – уровень 202,65 руб.

Ростелеком (ао)

Цена возвращается на середину транзитного интервала (уровень 88,35 руб.).

Т.е., она туда и так шла, а тут ещё такое…

Ростелеком (ап)

Несомненно, уровень 66,98 руб. (середина интервала базы) будет пробит. Дальше, понятно, снижение к нижней границе интервала базы (уровень 58,95 руб.).

Энергетики

РусГидро

Из-под верхней границы интервала базы – куда? На середину интервала базы. Тем более, что это сейчас ближайший локальный минимум. Вот там и начнётся настоящее противостояние “быков” и “медведей”.

ФСК ЕЭС

Ожидается выход из затянувшегося “боковика”. Вниз, и обновление минимума.

Россети

Аналогично.

“Боковика” нет? Ну и ладно. Значит, тем вернее уход цены ниже уровня 0.47 руб.

ОГК-2

Не знаю, куда. База “А” давно уже наверху. Сейчас – просто предположение, расчётная величина: цель – 0,160 руб.

ТГК-2

Опять-таки – чисто расчётная цель снижения: 0,00066 руб.

(не дно! не дно! не дно! .. как и для ОГК..)

Разное

УрКалий

Цена заходит в базу “В”. Это понятно, это и так уже назрело.

До уровня 133,5 руб. – тоже понятно: тот самый уровень, все его видят.

А вот что цена направляется на середину интервала базы “В” (уровень 119,15 руб.) – не всем очевидно.

Действительно, не очевидно. Но как сценарий   – самый вероятный.

Распадская

Вспомните, сколько раз уже (здесь) было сказано, что снова увидим цену на уровне 16,6 руб. также не раз говорилось, что это “дно” – только до поры, до времени. Расчётное следующее “дно” – 13,5 руб.

Снова вернёмся к теме “доколе?!” и “а как же ралли?!”.

Лучшие уровни для покупок – середина и нижняя граница интервала. Главное – не торопясь. т.е. не прямо завтра, как только там цену увидите. Лучше позже, чем раньше. Чтобы не ждать следующее “дно”.

Не слишком мрачно? Нет. Даже оптимистично. Видели, как люди сегодня торговали? Там!

Израиль

Не просто снижение, а паник-селл. Посмотрите на Таблицу.

Саудовская Аравия вам ближе, потому что тоже нефть экспортирует?

И тоже – паник-селл.

Не показательно? Да. При условии “разнонаправленности”. А нетак.

Так…

Так что вам ближе, какой прогноз на завтра для индекса ММВБ  – минус 2, или минус 6%? (“сауды” тоже не ждали, будьте уверены..)