Сравнительная динамика: индекс СиПи и коммодитиз

Продолжение темы «сравнительная динамика». Про фондовые индексы запись уже была. Сейчас — про сырьё. Предыдущая запись про «коммоды» была 06 ноября с.г.

Смотрим Месячные графики

%d0%b1%d1%83%d1%84%d0%b5%d1%80-%d0%be%d0%b1%d0%bc%d0%b5%d0%bd%d0%b024

Повтор старого-старого комментария.

Кстати. Про «золото — защитный актив». С 2009 г. цена золота росла вместе с индексом СиПи. Это все так обвал ждали? И при этом покупали и покупали акции? Как те ёжики, что ели кактус и плакали?

Зато в 2011 г., значит, перестали бояться очередного обвала фондового рынка, и цена золота стала падать. Так, что ли?! И снова начали бояться только в 2016 г.?!

Мрак какой…

Две недели назад написано:

Всё более-менее согласованно двигается. Как положено. Кроме цены нефти. В противоходе со всем. Совсем в противоходе.

Этого не может быть, потому что не может быть никогда. (с)

Неправильно это. Так не должно быть.

Недолго так будет.

Всё уже не так. Нефть — вместе со всеми.

Смотрим каждый график отдельно.

Золото

Так развернулась цена золота вниз, или нет?

Развернулась. Но без отскоков не бывает. Белая свеча — чёрная .. — белая .. — чёрная .. — белая — ..

Следующая — чёрная.

Но до того — есть куда отскакивать.

Кстати. Месяц только начался. Цена золота может успеть за месяц сходить и туда, наверх, и обратно.

Наверх — это до уровня сопротивления по тренду? Да. Первая цель. Примерно 1 330$. А там — снова посмотрим куда насколько.

И думать нечего — развернулась цена золота вниз. Теперь уже даже не скажешь, что в «волне роста в коридоре ап-тренда». .

Есть, правда, двойной уровень поддержки 1 205$. Сейчас цена 1 227$. Так что — интрига, господа!

Медь

Боковик. Верхняя граница коридора боковика. Отсюда — на нижнюю.

Понятно, что не на следующей неделе. Но …

Понятно, что уже не боковик.

У кого даун-тренд закончился, у кого — боковик, а результат один — расширяющийся треугольник.

Для цены меди судьбой уготован треугольник с горизонтальной нижней стороной. Позитив, разумеется. Если смотрять далеко вдаль. Потому что сейчас самое прогнозируемое направление — обратно на основание треугольника.

К тому есть несколько предпосылок.

  • Цена коснулась «в моменте» уровня сопротивления по тренду (который сторона треугольника), и откатилась вниз.
  • Цена «увидела» горизонтальный уровень сопротивления.
  • Псле таких свечей положено корректироваться. Даже с учётом, что тело свечи была изначально больше, т.е., инструмент как бы остыл.

По поводу «цена ушла из коридора даун-тренда вверх, и теперь только рост» — себе не врите, хотя бы. Хотя бы потому, что месяц ещё не закончился.

Вон, только что, фондовые индексы смотрели. Позапрошлая неделя — свеча чёрная, прошедшая — белая. А впереди — ещё две недели.

Не загадывайте, не зарекайтесь. Вам предлагается не прогноз со 100%-ной гарантией исполнения, а наиболее вероятный вариант дальнейшей динамики. Чего и вам желаю.

Нефть

До нижней границы коридора большого тренда далеко. До горизонтального уровня поддержки 35,90$ за баррель ближе.

С трудом вериться? … Гораздо труднее верилось, когда цена нефти поднялась выше 52$, что теперь она не пойдёт на 60$ и выше, а развернётся вниз.

Верится в снижение до горизонтального уровня поддержки 35,90$ за баррель сейчас сильнее, чем прежде.

Но — однако: есть ещё промежуточный горизонтальный уровень поддержки 42$ (примерно, плюс-минус). До него дойти — пусть и не 100% гарантия, но что-то около того.

Как вам прогноз снижения на 5..6% вниз? Чуть ли не с фирменной гарантией?

(а что? до 42$ — всё пооптимистичнее, чем сразу армагедонить про 36$ за баррель, да?)

Переходим к Недельным графикам. Заодно посмотрим графики на ещё более мелких тайм-фреймах.

%d0%b1%d1%83%d1%84%d0%b5%d1%80-%d0%be%d0%b1%d0%bc%d0%b5%d0%bd%d0%b028

Цена золота из ап-тренда ушла в даун-тренд. Сейчас корректируется.

Однако, уровень сопротивления рядом. Пробьёт? Месячный график за рост.

Цена меди в даун-тренде. Подошла к уровню сопротивления. И — пробила его. Теперь — только рост?

И только цена нефти — не такая, как все: вышла из коридора даун-тренда наверх, и сформировала ап-тренд. Теперь — пробит уровень поддержки по ап-тренду. Снова формируется даун-тренд? Новый?!

Да. А что?

Да ничто. Всё поменялось. Почти.

Цена золота в даун-тренде, но! Подошла к уровню поддержки.

Цена меди ушла из даун-тренда наверх, так и не сформировав новый тренд, ап-трнд. Не успела. Или просто пошалила. Сейчас не скажешь.

Цена нефти уже не ап-тренде.

Смотрим каждый график отдельно.

Золото

Продолжение волны роста в коридоре даун-тренда. Горизонтальный уровень сопротивления 1 294$ уже пробит. Следующая цель роста — верхняя граница коридора даун-тренда. Примерно 1 320$.

На Месячном графике цель 1 330$. Так что на Недельном графике цель вполне реальная.

Если рост продолжится.

Все цели роста исполнены. После чего цена золота вниз пошла.

И на этом была поставлена жирная точка с хождением в ап-тренде.

Рост ещё может быть — цена золота может ещё развернуться вверх, на нижней границе коридора даун-тренда.

Но … Однако, Месячный график говорит про незаконченность снижения. Цель там 1 205$.

На Недельном тоже есть уровень поддержки. Поближе: 1 213$. Учитывая, что цена «видит» горизонтальные уровни (посмотрите, как чётко лежит на уровне голова чёрной свечи), дело не обойдётся без тестирования горизонтального уровня поддержки. Пусть и в моменте.

Посмотрим, как выглядит динамика цены на более мелких тайм-фреймах.

5 мин.

%d0%b1%d1%83%d1%84%d0%b5%d1%80-%d0%be%d0%b1%d0%bc%d0%b5%d0%bd%d0%b031

Да, отскок. Скорее всего, продолжится — цена в повышательном треугольнике.

Доколе? Предположим, что до… До 1 140$ максимум.

Посмотрим Часовой график.

За основу разметки снова график из предыдущего Обзора.

Прогноз

Только рост. Только ап-тренд.

Но!

Граждане жулики! А не к развороту ли вниз такая волатильность?

Итог

То на 1 260$ дном казалось, то, теперь, мечтаем, чтобы на отскоке цена золота хотя бы до 1 240$ дотянулась.

Шанс велик, но результат не гарантируется.

Дневной график с «базовой» разметкой.

%d0%b3%d0%be%d0%bb%d0%b4

Вот оно что, оказывается: 1 241$ — это ижняя граница интервала базы, из которой цена золота так резво выскочила вниз. Т.е., обратно в базу хода нет.

Тогда — куда?! Вниз? Там дна не видно.

Дна — нет, зато известно, где середина транзитного интервала — уровень 1 124,5$.

Будем надеяться на отскок вверх? Будем. Можно даже на него рассчитывать. Но — не более того.

В смысле, что сейчас, так уж сложилось, каждый отскок вверх — повод для шорта.

Медь

Металась цена между уровнем поддержки по ап-тренду и уровнем сопротивления по даун-тренду, и всё закончилось ничем. В смысле — боковиком.

Есть докуда расти. Но недолго.

Смешно. Есть куда. В смысле — было. Не будь ко мне жестоко, прекрасное далёко.

Однако, прогноз «Есть докуда расти. Но недолго.» может оказаться полностью сбывшимся. Сейчас — наполовину (есть докуда расти). Осталось удостовериться, что недолго.

Как и на Месячном графике, цена в расширяющемся треугольнике с горизонтальной нижней стороной. Откат вниз от уровня сопротивления «по треугольнику».

А такде: цена «видит» горизонтальный уровень сопротивления.

Короче, всё — как на Месячном графике.

Оценка и прогноз ситуации одинаковые: возвращение к уровню поддержки. Начальному. Откуда цена в космос стартовала.

5 мин.

График и комментарий взяты из Вечерних заметок.

Это уже никак не просто коррекция.

Обновлён локальный минимум.

Понижательный треугольник.

Обвал.

Посмотрим Часовой график.

За основу разметки снова график из предыдущего Обзора.

Прогноз

И здесь — всё за рост. В смысле ап-тренд. И все ждут только рост. Коррекция — и снова только рост.

Слишком узкий коридор. Тренд — ненастоящий.

Знаем. Потому что цена — в боковике. И скоро — развязка. Скоро — вниз. Часовой график — это хороший аргумент.

Итог

Долго же пришлось ждать этой коррекции.

Цена меди от пика уже упала на 10%, по прогнозу, упадёт ещё на столько же.

А там.. А там — посмотрите на Месячный и Недельный графики. Будет чего к чему прикинуть.

Дневного графика с разметкой у меня сейчас нет, потому переходим к следующему акту нашего марлезонского балета.

Нефть

Пробит уровень поддержки по ап-тренду. Очередной уровень поддержки по очередному ап-тренду.

Деградация восходящей тенденции полная. Как ни старайся ап-тренд построить. Как в песне «Я её и так и эдак, со словами и без слов…»

Прогноз негативный. Ближайший уровень поддержки … А какой — на Месячном? 35,90?  На Недельном можно найти и повыше, но разница будет не принципиальной.

Можно найти и повыше. Как нашли на Месячном графике.

Есть такой горизонтальный уровень поддержки. Ещё один. Примерно 43$ за баррель.

На Месячном графике, почему-то, такой промежуточный уровень поддержки чуть ниже — 42$ за баррель.

Но разве сейчас это принципиально? При цене 44,60$?..

Посмотрим, что на мелких тайм-фреймах.

5 мин. 

Прогноз

Что может быть более серьёзным уровнем поддержки, чем середина интервала? Только граница интервалов.

Однако, уровень поддержки 44,80$ за баррель пробит.

Кстати. Сослепу ввёл вас в заблуждение: середина интервала базы — 44,60$ за баррель.

(намного легче стало?..)

Факт

%d0%b1%d1%83%d1%84%d0%b5%d1%80-%d0%be%d0%b1%d0%bc%d0%b5%d0%bd%d0%b036

Никакие ухищрения не помогли представить цену нфти в новом ап-тренде. Пришлось искать варант нового построения даун-тренда.

Видно, что 44,6$ — значимый уровень поддержки. Но — пробиваемый.

Прогноз негативный.

Часовой график. За основу разметки снова взят график из предыдущего Обзора.

Прогноз

В том-то и дело, то ещё возможен отскок вверх до, примерно, 46$ за баррель, что будет воспринято оптимистами чуть ли не как разворот вверх. Но .. Но потом — обновление минимума, практически гарантированное. Что с отскоком, что без отскока.

<***>

Этот даун-тренд постоянно модифицируется — то круче становится, то положе. Ширина коридора меняется. Т.е., меняется всё постоянно, кроме направления.

Так что, смена того тренда, что видим, на другой, что можем увидеть на следующей неделе, совсем не обязательно обрадует оптимистов.

А пока что — негативный прогноз.

Итог

Был отскок вверх, по прогнозу. Только не до 46$, а до, сначала, 46,5$, потом и вовсе — почти до 47. Но…

Далее — обновление минимума.

Построение даун-тренда, естественно, сейчас совсем иное. Но — не ап-тренд же, как грезилось очень многим.

Прогноз — негативный. Первая цель снижения — примерно 44$ за баррель.

Дневной график с «базовой» разметкой.

%d0%b1

Цена упёрлась в уровень 44,6$. Середина интервала базы. Серьёзны уровень поддержки.

Однако, уровень совсем нетапно уже тестироанный. Репетиция пробоя уже, считайте, была.

На всех трёх, уже рассмотренных, тайм-фреймах прогноз был негативный.

И здесь — такой же.

Кстати. Не забыли проводить в последний путь ап-тренд цены нефти? Посмотрите на график. Убедитесь.

Ещё один рисунок, чтобы совсем иллюзий не оставалось.

Для справки: нижняя граница интервала базы — уровень 39,40$ за баррель. Основная цель снижения в интервале базы.


На этом Обзор заканчивается. Без выводов. Все уже были сделаны.

Постараюсь сделать Обзор по сырьевым валютам. Включая российский рубль.

Читайте также:

Добавить комментарий