Сравнительная динамика фондовых индексов США и России
Предыдущий Обзор по этой теме был 10 декабря с.г.
Вводная часть: итоги торгов в США
Однозначно негативная динамика. Задёрг вверх под закрытие – частичное закрытие коротких позиций, а не “кто-то решил, что он самый умный, и решил купить когда страшно из расчёта, что это дно”. Или просто на отско. Хотя такие, наверняка, тоже нашлись.
Всегда есть исключения из правил: и на падении что-то вдруг вверх стреляет, и на росте что-то почему-то вдруг падает. Почему-либо.
На выходные рынок ушёл с намерением продолжать снижаться и далее.
Посмотрим графики фьючерса индекса СиПи.
5 мин.
Ап-тренд — это позитив. Но.. Опять пора коррекции.
И каждый раз, когда фСиПи к краю подходит, мысли разные одолевают.
Развернётся ли?
Факт
График на форекспф не обновился. Почему-то. Показано красной точкой, куда фСиПи провалился.
Ап-тренда уже нет.
Придётся, для полноты впечатлений, взять 15-мин. график с инвестинга.
Этот отскок вверх под закрытие только добавил остроты в это пикантное блюдо.
Мораль сей басни такова: падать будет. Прямо с утра понедельника. Азиаты не дураки – намёк поймут.
Часовой график.
В качестве основы разметки графика возьмём прогноз из предыдущего Обзора.
Прогноз
Как всё резко переменилось! Никаких даун-трендов, только ап!
Кстати — вот, значит, когда ралли началось. В начале календарного месяца. Дисциплинировано.
Однако, не только рост. Время корректироваться. Несильно.
Хотя — кто знает?..
Итог
Ап-тренд изменился – стал более пологим. Потом начался боковик (синий прямогольник). Потом фСиПи ушёл вниз и из этого ап-тренда.
Строить новый ап-тред? А зачем?!
Всё идёт к тому, подталкивает, чтобы в следующие выходные рисовать уровни по даун-тренду.
Мы готовы?..
Дневные графики фондовых индексов США
Индекс СиПи
Коррекцию ждали. От уровня сопротивления по ап-тренду. Но!
И — никаких гарантий! В ноябре Индекс 2 недели был под уровнем сопротивления по тренду — и что?
Вот и сейчас Индекс может ещё 3 недели обещать коррекцию, и только, на все недоуменные вопросы отвечая одним словом: ралли!
Может такое быть? Может.
Вроде как началась коррекция?
Началась, или на этом и закончилась, и теперь снова только рост?
Судя по всему, очерёдность белых и чёрных свечей будет нарушена. Следующая свеча будет чёрная.
Потому вопос ставится иначе, в другой плоскости: будет ли на следующей неделе пробит уровень поддержки по ап-тренду? Последний уровень. Нижняя граница коридора ап-тренда.
А это уже совсем иная тональность разговора.
Индекс Доу-Джонса
<***> Последние три свечи повисли в воздухе. Теперь или идти вбок, для формирования нового ап-тренда, или подтверждения старого (вдоль дополнительного уровня сопротивления), или..
Или обвал. <***>
Смотря что называть обвалом.
Например, возвращение в основной коридор ап-тренда – это обвал?
По сути, даже если Индекс всего лишь вернётся на нижнюю границу коридора ап-тренда, – это уже провал-обвал.
Всё ведь зависит от того, чего ждёшь. От ралли ждут только рост. Особенно, если рост, как сейчас, уже идёт такими темпами.
Обвалом будет возвращение Индекса туда, откуда ралли началось. В начале ноября, то есть.
Вряд ли, конечно. Но даже если только декабрьская свеча будет чёрной – это тоже будет из ряда вон. Давно такого не было.
Кстати. А кто сказал, что всегда в декабре только рост? Не так уж мало исключений. Из последних: 2002, 2005, 2007, 2008 гг. Да и в декабре 2012 г. было отнюдь не ралли.
- Никогда такого не было, и вот опять. (с)
Готовимся к коррекции и у нас. (или мы от них отвязались? ой ли?)
Пора смотреть старшие тайм-фреймы. Как обычно. По теме.
Тайм-фрейм «Месяц»
Рост продолжается.
Однако, наши получше смотрятся.
Однако, смотрим каждый Индекс отдельно.
Индекс СиПи
Что по графику — новый мини-ап-тренд. Скорее всего, это просто новя волна роста в новом большом ап-тренде, но сейчас важнее тестирование Индексом уровня сопротивления по тренду.
Понятное дело, что можно построить ещё много дополнительных уровней сопротивления. Только, почему-то, это не успокаивает. И не должно расслаблять. Потому что — Месячный график. Если говорим про рост — то говорим про рост и в дальней перспективе. А имеем мы такое право?
Вон, неделю назад, открылась перспектива сходить Индексу вниз. Первые два дня дали на графике чёрную свечу. Неделя торгов в новом месяце дала свечу белую — и теперь прогноз только рост?
Позвольте засомневаться.
Сомненья были не напрасны.
Однако, впереди ещё две (неполных) недели торгов. Расслабиться не получится.
Индекс ММВБ
Только рост. Если пробой промежуточного уровня сопротивления по тренду не ложный. От него, как видите, Индекс часто вниз откатывался. В этот раз может быть пробой в моменте.
Понятно, что может и не быть. Тогда что? Рост до 2 280? 2 300?
А что? За оставшиеся 3 недели рост на 5% — много, что ли?
Много. Размер имеет значение. Это как разгон депозита в размере 50 000 руб., и 50 000 000. Для депо в 50 миллионов руб. 5% роста за месяц — отличный, поти еноменальный, результат. На депо в 50 тысяч руб. такой результат достижим за день.
Наш Индекс сейчас на исторических максимумах. Причём рост не эволюционный, плавный, а революционный, гэпами. Рост ещё на 5% — почти фантастика.
2 258,10 п. – максимум был. И – откат вниз. От уровня сопротивления по ап-тренду.
Значит, размер имеет значение.
Однако, важнее вывод о том, что Индекс увидел уровень сопротивления. Значит, может откатиться от него вниз к уровню поддержки.
К которому из них?
В этом-то и есть интрига.Потому что одно дело – коррекция, просто коррекция. Другое – разворот вниз. Как положено. Как в учебниках рисуют: дошёл Индекс до верхней границы коридора тренда, развернулся, и пошёл на нижнюю границу коридора. Ниже 2 000 п.
Кто сказал, что этого не может быть, потому что не может быть никогда?
Или не может быть до Нового года, потому что ралли?!
Ралли тоже не всегда одинаково заканчиваются.
Неудачный спектакль (Д.Хармс)
- Притыкин:
- “Уважаемый Петраков-Горбунов должен сооб…”
- его рвёт, и он убегает | выходит Макаров
Макаров: - “Егор…”
- Макарова рвёт | он убегает |выходит Серпухов
Серпухов: - “Чтобы не быть…”
- его рвёт, он убегает | выходит Курова
Курова: - “Я была бы…”
- её рвёт, она убегает | выходит маленькая девочка.
Маленькая девочка: - “Папа просил передать вам всем, что театр закрывается.
- Нас всех тошнит!”
занавес
Индекс РТС
Расчётная база та же, что у индекса ММВБ. Только в долларах.
Только рост! До верхней границы коридора большого даун-тренда. Примерно 1 170 п.
Промежуточный уровень сопротивлния по мини-ап-тренду (волна роста в коридоре даун-тренда) может помешать росту. Тогда — откат обратно, к горизонтальном уровню поддержки 1 016 п.
Или Индекс пойдёт вбок. Типа, «волна снижения в коридоре волны роста».
Будем надеяться на лучшее? Конечно!
Будем надеяться.
Однако, пока что, Индекс откатывается вниз от верхней границы коридора мини-ап-тренда (который “волна роста в коридоре даун-тренда”). Т.е., по технике, может сходить и ниже, к нижней границе коридора мини-ап-тренда.
Вся надежда, что ралли продолжится. Что такого до Нового года не увидим.
Если ралли продолжится.
Переходим к Недельным графикам.
Только рост, только рост. Замедлился, но .. Только рост. Всё хорошо. Всё хорошо. Всё хорошо. Ралли. Только.
Смотрим внимательно.
Индекс СиПи
Промежуточный уровень сопротивления, скорее всего, будет пробит.
Однако, «скорее всего будет» — это не «гарантированно будет». Вполне вероятно, что этот промежуточный уровень как раз и есть основной, верхняя граница коридора ап-тренда.
Поймём на следующей неделе. А пока, про только рост, скромно помолчим. (здоровее будем)
Вполне возможно, что промежуточный уровень (тонкая линия) – действительно основной, верхняя граница коридора ап-тренда. Пробит был, но только в моменте. Если следующая свеча чёрная – точно да.
Однако, уже сейчас можно начинать разговор про разворот вниз. Рискованно, конечно, но… Кто предупреждён – тот вооружён. Вторая половина августа с.г. показала, как это бывает.
Индекс ММВБ
Вообще — новый ап-тренд. Комментарий по его поводу тот же, что для графика индекса СиПи — слишком крутой получился новый ап-тренд. Неустойчивый по определению.
Тренд обещает 2 250 п. дать, но … Можно пообещать и 2 300 п., как это Месячный график делает, да что толку. На этих бы уровнях (исторические максимумы!) удержаться.
Однако, будем надеяться.
“Тренд обещает 2 250 п. дать” – дал 2 258,10 п. Не обманул.
Но дальше-то! Дальше!
Дальше, выше, – не дал. Да и от максимумато на 27 п, больше, чем на процент, вниз съехал.
Потому что – уровень сопротивления. Верхняя граница коридора ап-тренда. (кстати: надо каждый раз говорить, что развметка – прежняя, та же, что в предыдущем Обзоре? .. говорю)
Ну так что – ниже 2 100 уйдёт? Или, по Месячному графику, – ниже 2 000 п.?
Не гоните лошадей – реальность бывает удивительнее самых смелых фантазий. (звучит двусмысленно?..)
Ситуация на Дневном графике. (график и комментарий — из Вечерних заметок)
Индекс ММВБ — минус 0,26%
Даже если, по очерёдности, следующая свеча будет белая, Индекс будет обязан, по технике, обновить локальный минимум «в моменте».
А если не только в моменте — не будет ничего удивительного.
Индекс РТС
Если кто ждёт 1 200 п. по РТС — это ваш шанс. Есть на что в вашей вере опереться.
Всем прочим лучше таких остеречься, стороной обходить, пока рынок их правоту не подтвердит.
И вот почему.
Всё, что выше 1 070 п. — пока что просто пузырь, витающий в воздухе. Висит на волоске. Рост — взрывообразный. Единственная подпорка — растущая цена нефти. Даже не растущая, а взлетевшая на надеждах соблюдения соглашения между нефтедобывающими странами об ограничении нефте добычи. На надеждах, что достигнутые договорённости помогут существенно сократить предложение, и тем стимулировать спрос.
Слишком мало времени прошло, чтобы успеть разочароваться в этих мечтах. Но протрезвление уже наступает.
Впрочем, про нефть и рубль — это не в этом Обзоре.
Думаю, что этот комментарий придётся ещё не раз повторить. Особенно, этот фрагмент: “Всё, что выше 1 070 п. — пока что просто пузырь, витающий в воздухе.”
Осталось сказать что? Осталось последнее, что по теме: посмотрим на это с другой стороны.
Фьючерс индекса РТС (RIZ6)
День
Разворот вниз на середине транзитного интервала. Тестирование границы с нижележащей базы (110 980) – это минимум-миниморум, обязательная программа. Т.е., ну если даже со всем присущим нашему рынку оптимизмом.
Если не через силу, без подвигов, – РИ возвращается в базу “С”. (соответственно, индекс РТС – ниже 1 100 п., т.е. разворот вниз с нынешнего уровня)
15 мин.
На вечерней сессии РИ слили на объёмах, необычных для этого времени суток. Тем более, вечером в пятницу, когда активность, обычно, чуть ли не нулевая.
Потому, несмотря на соблюдение некоторых приличий, а именно: РИ выше МА, среднего Боллинджера, и невзирая на Параболик значительно ниже значения РИ, болше доверяем RSI, который пробил уровень поддержки по ап-тренду, и идёт под верхней границей своего рабочего коридора.
Прогноз негативный.
За сим остаюсь при своём всегдашнем неправильном мнении.
Далее планируются Обзоры про «коммоды» и сырьевые валюты.
