Сравнительная динамика фондовых индексов США и России
Предыдущий Обзор по этой теме был 01 апреля с.г.
Вводная часть: итоги торгов в США
Откровенное разочарование. И тех, кто торгует на американсом рынке как родной, и тех, кто смотрит на фондовые индексы США как на путеводные звёзды мирового фондового рынка.
Начало торгов не предвещало ничего дурного. Наоборот! Об окончании коррекции и новом витке роста мирового рынка акций заговорили даже те, кто до того призывал “инвесторов” к осторожности и воздержанию.
“Бац!” – и .. “Я же предупреждал!”..
А то! Предупреждал(и). До того, как в пятницу начался рост европейского рынка, а потом и американского.
Но особенно возбудились те, кто писал про ударный рост российского рынка ещё в среду.. четверг. Ну, бывает. Ну, ошиблись на один день. Ну, да, в лонгах по уши. В понедельник возьмём своё. И ваше, заодно уж, фомы неверующие.
Однако, не много ли внимания непонятно к кому?! Ни имён, ни ников, и ни одной ссылки.
Да. Всё придумал. Все сидели перед мониторами, выпучив глаза, и помалкивали. Если кто чего и писал про рынок, так это призывы на свои вебинары и обучающие семинары.
Продолжим.
Примета была за рост. И в десятке самых активных соотношение красных и зелёных было обратное.
Всё переменилось на негатив. Всё.
Посмотрим графики фьючерса индекса СиПи.
5 мин.
Волатильность зашкаливает. Не к .. К переменам. И вряд ли к переменам на только рост, ракета, и прочее.
Вы любите кануны?
Канун разворота вниз намечается. Никак не разродится.
Факт
Каюсь, и посыпаю голову пеплом. Какое ещё “вниз”?! Впереди – только рост!
А то, что было на рынке акций после 21 час. мск – просто коррекция. Ну и что что что что?
Где тут ап-тренд? Где тут “окончание корекции, и начало новой волны роста”?
Кстати про приметы: акции ДжПиМорган – минус 0,35%. Тоже были в плюсе.
В чём хочу убедить?
Эээ… Вы сейчас про кого?!..
Часовой график.
В качестве основы разметки графика возьмём прогноз из предыдущего Обзора.
Прогноз
После серьёзного обновления минимума фСиПи пошёл на взлёт. Однако, ап-тренд был сформирован поздно, только когда фСиПи уже поднялся выше 2 350 п.
Ап-тренд этот как начался, так и закончился. Можно, конечно, первичный уровень поддержки (красная линия) клонировать вниз, против правил, и тогда «коррекция» может, теоретически, ограничиться снижением только до 2 340 п. <***>
Итог
Ап-тренда нет. Кончился. Преставился. Почил в бозе. В среду, 5 апреля, в ночь на четверг, Дубу дал. (Дуб – это не кличка, а фамилия).
Сейчас фСиПи в боковике. Временно.
Смена направления тренда.
Дневные графики фондовых индексов США
Индекс СиПи
Собрались с силами хитроумные «амеры», и подняли Индекс до уровня сопротивления по даун-тренду!
Ура. Теперь можно идти вниз. Технично. Предсказуемо. Понятно «откуда», понятно «куда».
Понятно, что Индекс пробьёт ближайший уровень поддержки по ап-тренду. Истинная цель снижения, на данный момент, — чуть ниже 2 300 п. Или не «чуть», но об этом мы узнаем позже, в своё время.
Волна снижения в коридоре ап-тренда. Просто коррекция. Цель коррекции – уровень примерно 2 300 п.
В крайнем случае – 2 250 п.
Как быстро? Самы трудный вопрос. Коррекция может продлится иещё неделю. Может ещё две. Или три.
Или цель коррекии 2 300 п. увидим уже в понедельник или вторник. Нкто точно не скажет. Но ..
Направление есть. Показано стрелочкой.
Индекс Доу-Джонса
Что с построением ап-трнда делать будем? Переходим на новый уровень, пониже?
Ладно.
Не получается такого оптимизма, как при взгляде на график индекса СиПи.
Впрочем, и там – не всё так радужно-позитивно.
Пора смотреть старшие тайм-фреймы. Как обычно. По теме.
Тайм-фрейм «Месяц»
Опять началась фаза противохода фондовых индексов России и США? (было такое уже с начала 2011 по начало 2014 гг.)
Или «растут — все!», только с нюансами?
Имеется ввиду возможность построить уровни поддержки по ап-тренду так, чтобы непробитыми остались?
Хьюстон! С индексом ММВБ — проблемы!
Ура, индекс ММВБ пошёл вверх.
А все – вниз.
Нюансы, называется.
Однако, смотрим каждый Индекс отдельно.
Индекс СиПи
Разворот вниз начался. Это интереснее, чем разовое снижение «в моменте».
Просто коррекция? Тоже интересно, докуда и куда. И как надолго.
Разворот можно считать состоявшемся в прошлом месяце. В этом началось снижение. Коррекция.
Волна снижения в коридоре ап-тренда.
Это надолго. Даже если несильно.
Потому что график не Дневной. Месячный. Тут даже “в моменте” может оказаться и две недели, и больше.
Индекс ММВБ
Снижение продолжено. Уровень поддержки 1 927,5 п. стал ещё ближе, ещё желаннее.
В процентах? 3,5%.. Много?!… Дно? … Увидим.
Снижение остановлено. Теперь…
Первая неделя месяца, а уже такие оптимистические прогнозы?
Месячный график – и уже такие выводы? Только рост?.. Может, уже скажете, какой окрас будет у следующей, майской свечи?
Погодите. Ещё не все графики посмотрели.
Индекс РТС
Расчётная база та же, что у индекса ММВБ. Только в долларах.
Если отбросить эмоции: пройти тройной уровень сопротивления индексу РТС не удалось. Завяз. Развернулся, и пошёл вниз. Ближайший уровень поддержки — 1 016 п.
Прогноз снижения примерно 9,6%. Несопоставимо, в 3 раза больше, чем прогнозируемое снижение индекса СиПи и ММВБ. Как такое может быть?!
Только так: при условии, что рубль начнёт слабеть ускоренными темпами.
Рубль, действительно, слабеет. Индекс РТС не падает, идёт вбок. Потому что индекс ММВБ вырос.
Прогноз? Прежний, однако. Не пойдёт индекс СиПи вверх, если верить графику. А индекс ММВБ не пойдёт в противоход общемировой тенденции.
В исторической перспективе индекс СиПи может когда и вырастет. Только мы сейчас не про 2018 год говорим.
Переходим к Недельным графикам.
У всех трёх закончилась коррекция к росту.
У кого как. У всех по-разному. Даже можно сказать, что снова вверх потянулись.
Смотрим внимательно.
Индекс СиПи
Снижение до ближайшего уровня поддержки по тенду — и отскок вверх.
Почему отскок? Потому что прогноз был — снижение минимум до 2 300 п. На Месячном графике цель гораздо ниже.
Свеча хоть и большая, но бычьего поглощения не было. Закрытие — где-то на середине предыдущей чёрной свечи.
Короче, разворота вверх не произошло. Увидите уход Индекса ниже 2 330 п. — значит, уровень поддержки по тренду стал уровнем сопротивления. (обязательно увидите! никуда не уходите — будет прелюбопытное зрелище)
Сформирована волна снижения в коридоре ап-тренда. То есть, она и раньше была, но как-то сиротливо существовала без своего коридора (канала). Теперь есть чёткий верх и низ коридора этого мини-даун-тренда.
Индек отправляется вниз, обновлять локальный минимум. Цель – Техническая цель 2 310 п. (примерно)
Индекс ММВБ
Теперь уже ретестом локального минимума снижение не ограничится — Индекс будет тестировать на прочность горизонтальный уровень поддержки 1 927,5 п.
На следующей неделе очерёдь чёрной свечи. Так что план тестирования на прочность горизонтальный уровень поддержки 1 927,5 п. – в жизнь.
Ситуация на Дневном графике. (взято из пятничных Вечерних заметок)
Индекс ММВБ — минус 1,68%
До тестирования уровня поддержки 2 007 п. Индекс не дошёл. Вот если бы упал на 3%, то…
Всё ещё впереди. Все уровни, что снизу, его будут.
- Эт-т точно..
Индекс РТС
Индекс развернулся вниз. Сейчас его цель — уровень поддержки по ап-тренду. Там получается двойной уровень поддержки, потому целью снижения можно принять 1 016 п. Далеко?!
Да, мы уже обсуждали этот вопрос. Про сроки сомнения были. Вроде. Что одной недели на такое снижение -это мало.
Посмотрите на график, на две последние свечи. Немаленькие. И это без особых потрясений на мировых фондовых площадках и продолжающем, вопреки всему, укрепляться российском рубле.
А если на следующей неделе действительно будет падение и того и другого в прогнозируемых масштабах? На 3%, в среднем, снижение ведущих мировых фондовых индексов, и на 6 с лишним %% — российского рубля?
Цена нефти будет расти?! .. Значит, не будет. Потому что. Найдутся и повод, и причина.
Никакого падения индексов на 3%, по итогам недели, не было. И российский рубль на 6% не упал. И цена нефти не обвалилась катастрофическим образом.
Однако же, суммарно, имеем общий негатив. По факту.
Осталось сказать что? Осталось последнее, что по теме: посмотрим на это с другой стороны.
Фьючерс индекса РТС (RIH6)
День
Чего непонятно, так это каким образом и в сжатые сроки РИ упадёт в район 101 000 п. (цель для индекса РТС — 1 016 п.).
Неужели на следующей неделе увидим пробой уровня 105 230 п.?! (середина транзитного интервала)
Отскок был на прошедшей неделе. Теперь будет новый коридор даун-тренда, и новая попытка тестирования середины транзитного интервала, уровня 105 230 п.
Однако, есть в прогнозах на основе ТА определённая неизбежность. И если было спрогнозировано 3%-ное снижение индексов, а вместо снижения был отскок, то по окончании отскока (что и имеем на данный момент) прежний прогноз исполнится кратно.
И действительн – в сжатые сроки.
15-мин.
Расчётная цель снижения – 110 340 п. Реально, по тренду, гораздо ниже.
Это если 15-мин. график смотреть. Но он нам не для того. Не для “ближайшая цель снижения”.
Чтобы с прогнозом направления чёткость повысить.
За сим остаюсь при своём всегдашнем неправильном мнении.
Далее планируются Обзоры про «коммоды» и сырьевые валюты.
